درآمد خالص پس از مالیات چیست؟
درآمد خالص پس از کسر مالیات Net Income After Tax
سود خالص پس از کسر مالیات (NIAT) سود یک واحد تجاری پس از کسر کلیه هزینه ها و مالیات ها در یک دوره مالی است. NIAT معمولاً به عنوان سودآوری پایین شرکت نیز شناخته می شود.
به طور خلاصه:
- درآمد خالص پس از مالیات (NIAT) یک اصطلاح مالی است که برای توصیف سود یک شرکت پس از پرداخت تمام مالیات ها استفاده می شود.
- درآمد خالص پس از کسر مالیات نشان دهنده سود یا سود پس از کسر تمام هزینه ها از درآمد است.
- شرکت هایی که سود خالص را افزایش می دهند، پول نقد بیشتری برای سرمایه گذاری در آینده شرکت، پرداخت سود سهام و بازخرید سهام دارند
درک درآمد خالص پس از کسر مالیات (NIAT)
درآمد خالص پس از مالیات (NIAT) درآمد خالص یک کسب و کار منهای همه مالیات ها است. به عبارت دیگر، NIAT مجموع تمام درآمدهای حاصل از فروش محصولات و خدمات شرکت منهای هزینه های اجرای آن است. درآمد و فروش گاهی اوقات توسط شرکت ها به جای هم استفاده می شود. همچنین، شرکت‌های خرده‌فروشی اغلب از عبارت درآمد خالص یا فروش خالص استفاده می‌کنند، زیرا اغلب کالاهای خود را توسط مشتریان برگردانده‌اند. مبلغ کل تخفیف به مشتریان از بازده از کل درآمد دوره کسر می شود.
صرف نظر از اصطلاحی که یک شرکت برای توصیف کل درآمد حاصل از فروش استفاده می کند، درآمد همیشه در بالای صورت سود و زیان قرار دارد. در نتیجه، درآمد رقمی است که تمام هزینه ها و مخارج از آن کسر می شود که در نهایت منجر به درآمد خالص می شود که در انتهای صورت سود و زیان قرار می گیرد. به همین دلیل است که درآمد را خط بالایی می‌نامند ، در حالی که درآمد خالص را خط پایین می‌نامند.
درآمد خالص پس از کسر مالیات با گرفتن درآمد و کسر تمام هزینه‌ها و هزینه‌های شرکت از جمله موارد زیر محاسبه می‌شود:
- بهای تمام شده کالای فروخته شده ، که نشان دهنده هزینه های مربوط به تولید از جمله نیروی کار مستقیم و مواد مستقیم یا موجودی است
- استهلاک ، که فرآیند خرج کردن یا توزیع بهای تمام شده دارایی های ثابت در طول عمر مفید آنهاست.
- هزینه های شارژ، که می تواند یک بار حذف یا زیان باشد
- هزینه بهره برای هر بدهی از جمله بدهی کوتاه مدت و بخش بهره برای آن دوره برای بدهی های بلندمدت، مانند اوراق قرضه منتشر شده
- مالیات هایی که به دولت پرداخت می شود
- هزینه های سربار که شامل کارکنان و ساختمان دفتر شرکت می شود در صورت سود و زیان به عنوان فروش، عمومی و اداری (SG&A) درج می شود.
- هزینه های تحقیق و توسعه
اگرچه درآمد خالص پس از کسر مالیات اساساً همان سود خالص است، اما در صورت های مالی برای تمایز بین درآمد قبل از مالیات و درآمد پس از مالیات استفاده می شود. این دو رقم را می توان به عنوان درآمد قبل از مالیات و درآمد پس از مالیات نیز توصیف کرد
چگونه درآمد خالص پس از کسر مالیات را محاسبه کنیم؟
محاسبه درآمد خالص پس از کسر مالیات شامل کسر تمام هزینه ها و هزینه ها از درآمدها در یک دوره مالی معین است. هزینه ها و هزینه ها به شرح زیر است:
بهای تمام شده کالای فروخته شده (COGS)
بهای تمام شده کالای فروخته شده (COGS) ارزش دفتری کالاهای فروخته شده در یک دوره معین است. ثبت بهای تمام شده کالای فروخته شده وابسته به روش ارزیابی موجودی است. اصول پذیرفته‌شده حسابداری (GAAP) حکم می‌کند که موجودی‌ها را می‌توان از طریق روش شناسایی خاص، مبنای هزینه متوسط، یا روش اولین در اولین خروجی ارزش‌گذاری کرد.
هزینه های فروش، عمومی و اداری (SG&A).
هزینه SG&A شامل هزینه‌های مستقیم، هزینه‌های غیرمستقیم و هزینه‌های سربار است که برای عملیات روزانه شرکت مؤثر است. به عنوان مثال، پورسانت، حقوق، بیمه و لوازم نیز از مصادیق هزینه های فروش، عمومی و اداری است. از طرف دیگر، حساب SG&A نیز به عنوان هزینه های عملیاتی نامیده می شود.
استهلاک
کسب دارایی های مشهود مانند PP&E با استفاده بدتر می شود و در نهایت فرسوده می شود. حسابداران سعی می کنند این هزینه زوال را در طول عمر مفید دارایی به بهترین نحو تخصیص دهند تا ارزش دارایی را به درستی نشان دهند.
هزینه بهره
هزینه بهره به هزینه استقراض برای بدهکار اشاره دارد. به مرور زمان جمع شده و هزینه می شود. هر پرداخت بدهی از بازپرداخت اصل و هزینه بهره تشکیل شده است.
درآمد خالص پس از کسر مالیات در تحلیل نسبت
سود خالص پس از کسر مالیات اغلب در رابطه با مانده حساب های دیگر برای تفسیر توانایی شرکت برای تولید سود استفاده می شود. اساساً دو روش وجود دارد که سود خالص پس از کسر مالیات در تجزیه و تحلیل برای تفسیر سودآوری شرکت استفاده می شود.
اولاً، از طریق محاسبه نسبت‌های بازده، تحلیلگران می‌توانند توانایی یک شرکت را برای ایجاد سود با توجه به سرمایه‌گذاری دارایی‌ها و تأمین مالی سهام تعیین کنند. ثانیاً، سودآوری را می توان نسبت به درآمدهای ایجاد شده ارزیابی کرد.
بازگشت دارایی
بازده دارایی ها (ROA) نسبت درآمد خالص پس از کسر مالیات را نسبت به کل دارایی های شرکت در یک دوره معین نشان می دهد. کاربرد ROA بیان می کند که یک شرکت به ازای هر دلار دارایی که دارد چقدر سود پس از مالیات به دست می آورد. هر چه سود پس از کسر مالیات نسبت به کل دارایی کمتر باشد، دارایی فشرده تر است.
بازده حقوق صاحبان سهام
بازده حقوق صاحبان سهام (ROE) سود خالص پس از کسر مالیات را به عنوان نسبتی از حقوق صاحبان سهام در یک دوره معین بیان می کند. ROE به سادگی نرخ بازدهی است که شرکت با افزایش سرمایه خود ایجاد می کند. اغلب در تجزیه و تحلیل سودآوری برای نشان دادن توانایی یک شرکت برای تولید سود بدون استفاده از بدهی استفاده می شود.
حاشیه سود خالص
حاشیه سود خالص به سودآوری نهایی یک شرکت اشاره دارد. این نسبت سود خالص پس از کسر مالیات بر کل فروش در یک دوره معین است. حاشیه سود خالص نشان می دهد که چند درصد از درآمدها سود است و بنابراین، نشان می دهد که یک شرکت چقدر در تبدیل فروش به سود پس از مالیات کارآمد است.
درآمد خالص پس از مالیات برای چه مواردی استفاده می شود؟
سه روش اصلی برای استفاده از درآمد خالص پس از مالیات وجود دارد:
1–سرمایه گذاری مجدد
شرکت ها می توانند انتخاب کنند که سود خالص پس از کسر مالیات را دوباره در شرکت سرمایه گذاری کنند. اغلب برای سرمایه گذاران به چشم انداز رشد قوی یک شرکت اشاره می کند. به طور خاص، سرمایه‌گذاران بر این باورند که شرکت پروژه‌های با ارزش فعلی خالص مثبت را در خط لوله خود نگه می‌دارد و می‌تواند بازده بیشتری از سرمایه‌گذاری خود ایجاد کند.
2- سود سهام
سود سهام می تواند یک ویژگی بسیار جذاب برای مالکیت سهام برای سرمایه گذارانی باشد که به جریان های نقدی ارزش می دهند تا چشم انداز رشد . علاوه بر این، شرکتی که سود سهام ثابت پرداخت می‌کند، معمولاً بسیار پایدار است. با این حال، برخی از سرمایه گذاران پرداخت سود سهام را نمادی می دانند که شرکت فاقد پروژه های با ارزش فعلی خالص مثبت در خط لوله است.
3- بازخرید اشتراک
بازخرید سهام به عنوان انتشار سهام منفی شناخته می شود و سهام در خزانه شرکت نگهداری می شود. افزایش سهام خزانه نشان دهنده کاهش تعداد سهام موجود است.
دو دلیل اصلی وجود دارد که چرا یک شرکت سهام خود را در بازار ثانویه خریداری می کند . اولاً، این شرکت می‌تواند تلاش کند تا سایر شرکت‌ها را از گرفتن سهام کنترلی بازدارد. ثانیاً، شرکت ممکن است بر این باور باشد که سهام با تخفیف معامله می شود و خرید آنها ارزش سهامداران بیشتری را نسبت به سرمایه گذاری در پروژه های داخلی ایجاد می کند.
ملاحظات خاص
درآمد خالص پس از کسر مالیات، کل وجه نقد کسب شده توسط یک شرکت در یک دوره معین نیست، زیرا هزینه های غیرنقدی مانند استهلاک و استهلاک از درآمد کسر می شود تا NIAT به دست آید. در عوض، صورت جریان نقدی اشاره ای به میزان وجه نقدی است که یک شرکت در یک دوره تولید می کند.
در حالی که محاسبه درآمد خالص پس از کسر مالیات یکی از قوی‌ترین معیارهای عملکرد یک شرکت است، رسوایی‌های حسابداری متعدد در طول سال‌ها ثابت کرده‌اند که کمتر از 100٪ قابل اعتماد است. توجه به این نکته مهم است که درآمد خالص یک معیار ارزشمند برای ارزیابی سودآوری یک شرکت است. با این حال، اعداد مالی گزارش شده یک شرکت فقط به اندازه شرکتی که پشت آن است قابل اعتماد است.
هنگام مقایسه سود خالص چند شرکت، سرمایه گذاران می توانند از معیارها یا نسبت های مالی مختلفی استفاده کنند. یک نسبت سودآوری رایج حاشیه سود نامیده می شود که NIAT به عنوان درصدی از کل درآمد یک شرکت است. حاشیه سود اندازه‌گیری می‌کند که یک شرکت از هر دلار فروش چقدر به عنوان سود تولید می‌کند.
به عنوان مثال، شرکتی که 1 میلیون دلار درآمد و 200000 دلار سود ایجاد می کند، 20 درصد حاشیه سود خواهد داشت (200000 دلار / 1000000 دلار = 0.20 * 100 برای تبدیل 0.20 به درصد). به عبارت دیگر، به ازای هر دلار درآمد حاصل از فروش، شرکت 0.20 دلار سود کسب می کند. تجزیه و تحلیل سودآوری می تواند به سرمایه گذاران کمک کند تا مشخص کنند که آیا درآمد خالص یک شرکت در مقایسه با سایر شرکت ها مطلوب است یا خیر.
مثال دنیای واقعی از درآمد خالص پس از مالیات
در زیر صورت سود و زیان شرکت اپل ( AAPL ) برای سه ماهه مالی منتهی به 28 دسامبر 2019، مطابق بایگانی 10-Q شرکت آمده است:
- نزدیک به انتهای بیانیه (که با رنگ آبی مشخص شده است) درآمد پیش از مالیات اپل است که برای سه ماهه منتهی به دسامبر 2019 25.9 میلیارد دلار بوده است.
- کسر مالیات بر درآمد (که با رنگ قرمز مشخص شده است) نشان می دهد که اپل 3.6 میلیارد دلار مالیات برای سه ماهه پرداخت کرده است.
- درآمد خالص (با رنگ سبز مشخص شده) 22.2 میلیارد دلار برای سه ماهه بود.
- به عبارت دیگر، اپل 22.2 میلیارد دلار درآمد خالص پس از کسر مالیات در دسامبر 2019 ثبت کرد که نسبت به سال گذشته 19.9 میلیارد دلار افزایش یافته است.
دیدگاهتان را بنویسید
برای نوشتن دیدگاه باید وارد بشوید.