تحلیل هفتگی بازار ارزهای دیجیتال

در هفته‌های اخیر، بازارهای مالی شاهد نوسانات قابل توجهی بوده‌اند که به واسطه رویدادهای جهانی و تحولات داخلی آمریکا شدت گرفته است. از یک سو، تغییرات در سیاست‌های مالی و پولی چین و آمریکا بر روند بازارهای ریسکی مانند سهام و ارزهای دیجیتال تاثیرگذار بوده، و از سوی دیگر، با نزدیک شدن به انتخابات ریاست جمهوری ایالات متحده، عدم قطعیت‌ها در بازار به اوج خود رسیده است.

در این میان، بیت‌کوین به عنوان یکی از پرطرفدارترین دارایی‌های دیجیتال، با خبرهای مهمی از جمله تصمیم شرکت MicroStrategy برای تبدیل شدن به بانک بیت‌کوین و تحرکات بازار پیش از انتخابات، توجه بسیاری از سرمایه‌گذاران را به خود جلب کرده است.

این مقاله به بررسی تحلیل تکنیکال بازار رمز ارزها ، دلایل رشد بیت‌کوین و تاثیر رویدادهای سیاسی و اقتصادی جاری بر بازارهای مالی می‌پردازد.

مرور هفتگی: تحولات مهم در بازارهای مالی و ارزهای دیجیتال

در این مرور هفتگی، به بررسی مهم‌ترین رویدادها و تحولات اخیر در بازارهای مالی و ارزهای دیجیتال خواهیم پرداخت. این اطلاعات می‌تواند به سرمایه‌گذاران و تحلیل‌گران کمک کند تا با آگاهی بیشتری به تصمیم‌گیری‌های خود بپردازند.

1. اعلامیه محرک مالی چین کمتر از حد انتظارات بود

اعلامیه محرک مالی بسیار مورد انتظار چین نتوانست انتظارات بازار را برآورده کند و این موضوع منجر به کاهش جریان سرمایه به سهام چین شد. این رویداد نشان‌دهنده ضعف در اعتماد سرمایه‌گذاران به بازارهای چین است.

2. صدور مجوزهای بیشتر برای ارزهای دیجیتال در هنگ کنگ

کمیسیون اوراق بهادار و آتی هنگ کنگ (SFC) قصد دارد تا پایان سال جاری مجوزهای بیشتری برای ارزهای دیجیتال صادر کند. این اقدام می‌تواند به توسعه و گسترش بازار ارزهای دیجیتال در این منطقه کمک کند.

3. توکن رمزنگاری FBI برای شناسایی دست‌کاری‌های بازار

FBI یک توکن رمزنگاری ایجاد کرده است تا به شناسایی دست‌کاران بازار کمک کند. در اولین پرونده قضایی علیه دست‌کاری بازار کریپتو، 18 نفر و شرکت متهم شده‌اند. این اقدام می‌تواند نشان‌دهنده افزایش نظارت بر بازار ارزهای دیجیتال باشد.

4. فروش توکن‌های World Liberty Financial

World Liberty Financial، پروتکل نوظهور مالی غیرمتمرکز (DeFi) که توسط دونالد ترامپ پشتیبانی می‌شود، اعلام کرد که قصد دارد از روز سه‌شنبه فروش توکن‌های خود را آغاز کند. این خبر می‌تواند توجهات زیادی را به خود جلب کند و به پروژه‌های مشابه انگیزه دهد.

5. تبدیل Microstrategy به یک بانک بیت‌کوین

Microstrategy اعلام کرده است که قصد دارد این شرکت را به یک بانک بیت‌کوین تبدیل کند و در حال حاضر بیش از ۱۵ میلیارد دلار بیت‌کوین در اختیار دارد. این اقدام می‌تواند به گسترش استفاده از بیت‌کوین در سیستم‌های مالی کمک کند.

6. افزایش ارزش خالص دارایی MicroStrategy

ارزش خالص دارایی MicroStrategy به 2.5 برابر دارایی‌های بیت‌کوین آن رسیده است که این بالاترین مقدار از فوریه 2021 محسوب می‌شود. این امر نشان‌دهنده موفقیت‌های اخیر این شرکت در مدیریت دارایی‌های دیجیتال است.

7. اتهام SEC به شرکت Cumberland DRW

کمیسیون بورس و اوراق بهادار ایالات متحده (SEC) شرکت Cumberland DRW را به دلیل فعالیت به عنوان یک معامله‌گر ثبت‌نشده در بازارهای کریپتو متهم کرده است. این موضوع می‌تواند نگرانی‌هایی را درباره فعالیت‌های غیرقانونی در بازارهای ارز دیجیتال ایجاد کند.

تحلیل بیت کوین: تغییر چرخه ها و رشد بازارهای ریسکی

بازارهای مالی این هفته شاهد تحرکات چشمگیری بودند. یکی از مهم‌ترین اتفاقات، صعود پرقدرت قیمت بیترکوین از سطح 59 هزار دلار بود. این رخداد نشان‌دهنده تغییرات قابل توجه در چرخه های بازار است. حتی با وجود کاهش چرخه نرخ بهره آمریکا و احتمال کاهش ۲۵ واحد پایه (با احتمال ۱۳ درصدی عدم کاهش)، شاهد بودیم که بازارهای سهام، ارزهای دیجیتال و سایر دارایی‌های ریسک‌پذیر به طور قابل توجهی رشد داشته‌اند.

یکی از شاخص‌های کلیدی برای ارزیابی وضعیت بازار، شاخص نوسانات VIX است که به عنوان شاخص ترس شناخته می‌شود. در حال حاضر، این شاخص بالاتر از ۲۰ قرار گرفته است که نشان‌دهنده افزایش حساسیت بازار به عوامل ریسکی پیش‌رو است. از جمله این ریسک‌ها می‌توان به افزایش احتمال تشدید تنش‌های خاورمیانه و نوسانات برنامه محرک مالی چین اشاره کرد. این شرایط موجب شده تا برخی از سرمایه‌گذاران به بازار با تردید و شاید کمی خوش‌بینی بیش از حد نگاه کنند، که می‌تواند در آینده نزدیک منجر به نوسانات بیشتری در قیمت‌ها شود.

در این شرایط، معامله‌گران و سرمایه‌گذاران باید به دقت روندهای بازار را زیر نظر داشته باشند، به خصوص در مواقعی که شاخص‌های ریسکی مانند VIX بالا هستند، چرا که این شاخص‌ها می‌توانند هشدار دهنده افزایش نوسانات در بازارهای مالی باشند.

آینده بیت‌کوین: MicroStrategy به دنبال ایجاد بانک بیت‌کوین و تاثیر آن بر بازار

بیت‌کوین در این هفته به دلایل متعددی توجه‌ها را به خود جلب کرده است. یکی از مهم‌ترین اخبار مربوط به بیت‌کوین، اعلام مایکل سیلور، مدیرعامل MicroStrategy، مبنی بر این است که این شرکت قصد دارد تبدیل به یک بانک بیت‌کوین شود. این تغییر استراتژی به MicroStrategy این امکان را می‌دهد تا بیت‌کوین (BTC) را به عنوان ابزاری برای سرمایه‌گذاری در اوراق بهادار دیگر استفاده کند. این موضوع نه تنها تحول بزرگی برای خود MicroStrategy محسوب می‌شود، بلکه می‌تواند تأثیر قابل توجهی بر کل بازار بیت‌کوین و ارزهای دیجیتال بگذارد.

یکی از مزایای کلیدی MicroStrategy در این مسیر، ذخایر قابل توجه بیت‌کوین این شرکت است که اکنون بیش از ۱۵ میلیارد دلار برآورد می‌شود. سهام MicroStrategy هم‌اکنون با ۲.۵ برابر ارزش دارایی‌های رمزنگاری خود معامله می‌شود که این سطح بالایی از ارزش‌گذاری است. این افزایش ارزش سهام نشان‌دهنده چشم‌انداز مثبت سرمایه‌گذاران به این تغییر استراتژی و همچنین مدیریت هوشمند سرمایه‌گذاری در این شرکت است.

علاوه بر این، انتخابات پیش رو در آمریکا یکی از عوامل تعیین‌کننده در مسیر آینده بازارهای مالی است. در حال حاضر نظرسنجی‌ها نشان می‌دهد که رقابت بین دونالد ترامپ و کمالا هریس به شدت نزدیک و به نفع ترامپ است وحتی به نظر می‌رسد به بن‌بست انتخاباتی رسیده‌ایم. این وضعیت باعث شده که برخی از سرمایه‌گذاران به پتانسیل صعودی در صورت پیروزی ترامپ توجه ویژه‌ای داشته باشند. سرمایه‌گذاران بازارهای مالی در حال ایجاد موقعیت‌های استراتژیک در آستانه این رویداد مهم هستند، که می‌تواند تأثیرات عمده‌ای بر قیمت دارایی‌های ریسکی از جمله بیت‌کوین داشته باشد.

در شرایطی که بحران اقتصادی یا سیاسی جدیدی بروز نکند، انتظار می‌رود که بیت‌کوین (BTCUSD) به ۷۰,۰۰۰ دلار در هفته‌های آتی برسد. بیت‌کوین در حال حاضر با حمایت از سطح‌های نزولی فعلی، پتانسیل بالایی برای ادامه رشد دارد. همچنین، بازار سهام نیز به احتمال زیاد با شکستن سقف‌های جدید قیمتی به رشد خود ادامه خواهد داد، به ویژه در صورت پیروزی ترامپ در انتخابات.

تحلیل بین بازاری ارزهای دیجیتال

دلار استرالیا به عنوان یک ارز کالایی و ریسکی برای دومین هفته متوالی در برابر دلار آمریکا کاهش یافت. این کاهش به دلیل انتشار گزارش قوی اشتغال آمریکا و تنش‌های ژئوپلیتیک بوده که باعث افزایش تقاضا برای دلار آمریکا (USD) شده است. همچنین، محرک مالی چین که مورد انتظار بازار بود، نتوانست انتظارات را برآورده کند و باعث ناامیدی و فروش گسترده و کاهش ریسک پذیری در بازار شد.

افزایش تقاضا برای بیت‌کوین و آلت‌کوین‌ها در بازار ارزهای دیجیتال

اما با وجود کاهش ارزش دلار استرالیا، ارزهای دیجیتال اصلی مانند بیت‌کوین (Bitcoin)، اتر (Ethereum) و سولانا (Solana) همچنان مورد تقاضای بالای سرمایه‌گذاران هستند. این روند مثبت از هفته گذشته ادامه دارد، زیرا احساسات مثبت بازار به سمت دارایی‌های دیجیتال افزایش یافته است.  و همبستگی بازار ارزهای دیجیتال با بازار سهام را بیشتر نشان داده است. فعالیت در بازار آلت‌کوین‌ها نیز افزایش یافته است، زیرا سرمایه‌گذاران در انتظار شکست قیمت بیت‌کوین از محدوده ۷ ماهه خود پیش از انتخابات آمریکا هستند.

سرمایه‌گذاری در ارزهای لایه ۱ و تنظیم مجدد سبد آلت‌کوین‌ها

در کنار افزایش تقاضا برای بیت‌کوین، ارزهای لایه ۱ مانند SUI، FTM و STX نیز توجه سرمایه‌گذاران را به خود جلب کرده‌اند. علاوه بر این، برخی از سرمایه‌گذاران اقدام به تنظیم مجدد سبد سرمایه‌گذاری خود کرده‌اند و از دارایی‌های اصلی مانند بیت‌کوین و اتر به سمت آلت‌کوین‌های با ارزش بازار کوچک‌تر مانند HNT، JTO، EIGEN، GEOD و SAFE حرکت کرده‌اند.

تحلیل بازار مشتقات : افزایش نرخ‌های بنیادی بیت‌کوین و اتر

نرخ‌های پایه در بازار مشتقات ارزهای دیجیتال، به ویژه برای بیت‌کوین (BTC) و اتر (ETH)، همچنان در حال افزایش است. این افزایش به طور قابل توجهی بر استراتژی‌های سرمایه‌گذاری در این دارایی‌ها تأثیرگذار خواهد بود.

نرخ‌های بنیادی بیت‌کوین و اتر: رشد مستمر

نرخ‌های پایه سالانه  برای این دو ارز دیجیتال به شرح زیر است:

• بیت‌کوین: نرخ پایه سالانه‌ ۹۰ روزه به ۹.۴٪ افزایش یافته است.
• اتر: نرخ پایه برای اتر به ۷.۷٪ رسیده است.

این افزایش نرخ‌ها نشان‌دهنده تقاضای قوی و اعتماد سرمایه‌گذاران به این دارایی‌ها در بازار مشتقات است.

نوسانات پیش‌بینی‌شده انتخابات و تأثیر آن بر بازار

نوسانات پیش‌بینی‌شده (Forward Vol) مرتبط با انتخابات نیز نسبت به هفته گذشته افزایش یافته است. با توجه به اطلاعات جدید، نوسانات پیش‌بینی‌شده برای تاریخ انقضای ۸ نوامبر تقریباً ۵ واحد  برای هر دو دارایی بیت‌کوین و اتر افزایش یافته است. این موضوع نشان‌دهنده حساسیت بالای بازار به رویدادهای آینده و احتمال نوسانات زیاد در زمان نزدیک به انتخابات است.

مهم‌ترین رویدادهای اقتصادی پیش‌رو: چه مواردی را زیر نظر داشته باشیم؟

در هفته جاری، تعدادی از داده‌های اقتصادی مهم از کشورهای مختلف منتشر خواهد شد که می‌تواند تأثیرات قابل توجهی بر بازارهای مالی و ارزها بگذارد. در ادامه، به بررسی این رویدادها می‌پردازیم.

1. داده‌های تعداد متقاضیان در انگلستان (UK Claimant Count)

• تاریخ انتشار: سه‌شنبه
• پیش‌بینی می‌شود که تعداد متقاضیان ممکن است نشانه‌ای از تضعیف شرایط بازار کار باشد که می‌تواند بر قدرت پوند انگلیس تأثیر بگذارد.

2. داده‌های CPI کانادا

• تاریخ انتشار: سه‌شنبه
• پیش‌بینی‌ها نشان می‌دهند که نرخ تورم در کانادا نسبتاً تحت کنترل است و تغییرات قیمت در طول سال متوسط و با کاهش جزئی نسبت به ماه قبل همراه خواهد بود.

3. داده‌های CPI انگلستان

• تاریخ انتشار: چهارشنبه
• این داده‌ها می‌توانند نشانه‌ای از وضعیت اقتصادی و تورم در انگلستان باشند.

4. آمار اشتغال و نرخ بیکاری استرالیا

• تاریخ انتشار: پنج‌شنبه
• بررسی این آمار می‌تواند تأثیرات مهمی بر بازار کار و ارز استرالیا داشته باشد.

5. بیانیه سیاست پولی بانک مرکزی اروپا (ECB)

• تاریخ انتشار: پنج‌شنبه
• بانک مرکزی اروپا بیانیه سیاست پولی و نرخ اصلی بازپرداخت را منتشر خواهد کرد و یک کنفرانس مطبوعاتی برگزار خواهد کرد که می‌تواند بازارها را تحت تأثیر قرار دهد.

6. داده‌های فروش خرده‌فروشی ایالات متحده

• تاریخ انتشار: پنج‌شنبه
• این داده‌ها می‌توانند نشانه‌ای از وضعیت اقتصادی و تقاضای مصرف‌کننده در ایالات متحده باشند.

7. داده‌های فروش خرده‌فروشی انگلستان

• تاریخ انتشار: جمعه
• این داده‌ها می‌توانند بر روندهای اقتصادی و مصرفی انگلستان تأثیرگذار باشند.