بروکر فارکس چیست؟ مقایسه و نحوه انتخاب

کارگزاری یا بروکر فارکس چیست؟

کارگزار یا بروکر فارکس شرکتی است که خدمات مالی ارائه می‌دهد و به عنوان واسطه‌ای عمل می‌کند که دسترسی معامله‌گران به بستری برای خرید و فروش ارزهای خارجی را تسهیل می‌نماید. بازار فارکس (Forex) به معنای معاملات ارزهای خارجی است و معاملات در این بازار معمولاً میان جفت ارزهای مختلف انجام می‌شود.

بروکرها به عنوان کوچک‌ترین فعالان در بازار فارکس شناخته می‌شوند. اگر در یک دسته‌بندی از سطح کلان به خرد، بانک‌های بزرگ در سطح کلان، شرکت‌های تجاری در دسته دوم و دولت‌ها و بانک‌های مرکزی در دسته سوم قرار داشته باشند، بروکرها در پایین‌ترین سطح بازار فارکس قرار می‌گیرند. این کارگزاران به عنوان بستر معاملات خرده‌فروشی عمل کرده و با گردش مالی روزانه بالغ بر 6 میلیارد دلار، فارکس را به بزرگترین و نقدشوند‌ه‌ترین بازار مالی جهان تبدیل کرده‌اند.

کارگزار فارکس بستری را برای انجام معاملات ارزهای خارجی و اهرمی فراهم می‌آورد و در واقع، به عنوان واسطی میان معامله‌گران و سیستم بانکی عمل می‌کند. این سیستم بانکی شامل شبکه‌ای از بانک‌ها است که در معاملات میان خود شرکت می‌کنند. بروکرها با ارائه ابزارهای معاملاتی و اندیکاتورهای مختلف، به معامله‌گران کمک می‌کنند تا از استراتژی‌های متنوع استفاده کنند. برخی بروکرها با ارائه خدمات بیشتر، پشتیبانی بهتر، و گزینه‌های سفارشی‌سازی محبوبیت بیشتری دارند.

واژه بروکر

تعریف لغوی واژه “بروکر” (Broker) به معنای کارگزار است و به فرد یا نهادی اشاره دارد که به عنوان واسط میان خریدار و فروشنده در معاملات عمل می‌کند. معادل فارسی “بروکر”، “کارگزار” است و در تعریف لغوی، کارگزار به کسی یا سازمانی گفته می‌شود که دو طرف معامله را به هم متصل می‌کند تا معاملات به بهترین نحو انجام شود.

با این حال، نکته‌ای که مطرح کردید درباره استفاده از این واژه در دنیای معاملات فارکس صحیح است. بسیاری از شرکت‌هایی که به عنوان بروکر فارکس فعالیت می‌کنند، در واقع مارکت میکر (بازارساز) هستند. این به این معنی است که این شرکت‌ها خود طرف مقابل معامله مشتریانشان قرار می‌گیرند و نقش واسط را به معنای واقعی ایفا نمی‌کنند. به همین دلیل، استفاده از واژه “بروکر” برای این شرکت‌ها به نوعی نادرست است و بیشتر برای تبلیغات و جذب مشتری استفاده می‌شود.

تاریخچه بروکرها

با پیشرفت فناوری اطلاعات و ارتباطات در دوران معاصر، دسترسی به بازارهای مالی جهانی آسان‌تر از گذشته شده است. در این میان، بروکرها به عنوان واسطه‌های مالی نقش مهمی در تسهیل این دسترسی ایفا می‌کنند. آن‌ها با ارائه خدمات مالی متنوعی از جمله معاملات ارز، سهام، کالاها و اوراق قرضه، به سرمایه‌گذاران و مؤسسات فرصت‌هایی برای سرمایه‌گذاری در مقیاس جهانی می‌دهند.

با اینکه بروکرها جزء ضروری بازارهای مالی هستند، بسیاری هنوز با نقش دقیق و مفهوم عملکردی آن‌ها آشنا نیستند. این واسطه‌ها با ارائه اطلاعات به‌روز از بازار، تحلیل‌های فنی و بنیادی، و پلتفرم‌های معاملاتی پیشرفته، به معامله‌گران کمک می‌کنند تا تصمیمات بهتری بگیرند. افزون بر این، با افزایش تمایل به سرمایه‌گذاری در بازارهای خارجی، بروکرها به عنوان پل ارتباطی بین سرمایه‌گذاران و بازارهای جهانی اهمیت بیشتری یافته‌اند.

هدف این متن بررسی جایگاه بروکرها در اکوسیستم مالی و تأثیر آن‌ها بر بازارهای جهانی، به ویژه در بازار فارکس است. همچنین نگاهی جامع به تاریخچه، انواع و وظایف بروکرها در بازار فارکس و دیگر بازارهای مالی خواهد داشت. درک این مفاهیم می‌تواند به سرمایه‌گذاران کمک کند تا با انتخاب آگاهانه‌تر بروکرها، ریسک‌های خود را کاهش داده و بازدهی بالاتری را تجربه کنند.

انواع بروکرها در فارکس

انتخاب یک بروکر فارکس مناسب برای شروع معاملات در بازارهای مالی بسیار مهم است. بروکرها به دسته‌های مختلفی تقسیم می‌شوند که هرکدام ویژگی‌های خاص خود را دارند و تاثیر زیادی بر نحوه انجام معاملات شما خواهند گذاشت. در ادامه به توضیح مفصل‌تری در مورد این دسته‌ها خواهیم پرداخت.

میز معامله (Dealing Desk – DD)

بروکرهای Dealing Desk به عنوان مارکت میکر (Market Maker) شناخته می‌شوند. این نوع بروکرها به جای ارسال سفارشات شما به بازار بین‌بانکی، خودشان به عنوان طرف مقابل معامله عمل می‌کنند. به این معنا که زمانی که شما خرید یا فروش ارزی را انجام می‌دهید، در واقع خود بروکر معامله شما را در دفتر خود ثبت می‌کند و از همین‌جا سود می‌کند.

این بروکرها قیمت‌های بازار را تعیین می‌کنند و به شما قیمت‌های پیشنهادی ارائه می‌دهند که ممکن است متفاوت از قیمت واقعی بازار باشد. این حالت ممکن است در برخی موارد باعث تضاد منافع شود، زیرا بروکر می‌خواهد سفارشات شما به سود خود ختم شود. در این نوع بروکرها، شما معمولاً در یک محیط بازار شفاف و با عمق نقدینگی کمتری نسبت به دیگر بروکرها مواجه خواهید بود.

مزایای بروکرهای DD:

• سرعت بالای انجام سفارشات
• امکان اجرای معاملات در حجم‌های کوچک‌تر
• وجود اسپرد ثابت

معایب بروکرهای DD:

• تضاد منافع بین بروکر و معامله‌گر
• ممکن است قیمت‌ها از قیمت واقعی بازار متفاوت باشد

بدون میز معامله (No Dealing Desk – NDD)

بروکرهایی که تحت مدل No Dealing Desk یا بدون میز معامله فعالیت می‌کنند، به طور مستقیم معاملات را به بازار بین‌بانکی ارسال می‌کنند. این نوع بروکرها معمولاً اسپردهای شناور دارند و هیچ‌گونه دستکاری در قیمت‌ها انجام نمی‌دهند. معاملات به طور مستقیم از طریق این بروکرها به بازارهای بین‌بانکی هدایت می‌شوند.

پردازش مستقیم (STP)

STP مخفف «Straight Through Processing» است. بروکرهای STP سفارشات معاملاتی شما را مستقیماً به ارائه‌دهندگان نقدینگی ارسال می‌کنند. به عبارت دیگر، هیچ دخالتی از طرف بروکر در انجام معاملات شما وجود ندارد و این سفارشات به سرعت به بازار منتقل می‌شوند. این نوع بروکرها از قیمت‌های مختلف بازار برای تعیین بهترین قیمت استفاده می‌کنند. برای بروکرهای STP معمولاً اسپرد متغیر است و با توجه به وضعیت بازار تغییر می‌کند.

مزایای بروکرهای STP:

• شفافیت بالا و دسترسی به قیمت‌های بازار واقعی
• عدم تضاد منافع، چون بروکر به عنوان واسطه عمل می‌کند
• سرعت بالا در اجرای معاملات

معایب بروکرهای STP:

• اسپرد متغیر که ممکن است در برخی شرایط بالاتر باشد
• نیاز به حجم نقدینگی بالا برای معاملات بزرگ

بروکرهای DMA (Direct Market Access)

بروکرهای DMA به شما این امکان را می‌دهند که به طور مستقیم به بازار بین‌بانکی دسترسی داشته باشید. این دسترسی مستقیم به شما اجازه می‌دهد که سفارشات خود را بدون هیچ واسطه‌ای از بروکر، مستقیماً به بازار ارسال کنید. این نوع بروکرها به دلیل دسترسی مستقیم به بازار، معمولاً برای معامله‌گران حرفه‌ای که حجم بالای معاملات دارند مناسب است.

مزایای بروکرهای DMA:

• دسترسی مستقیم به بازار بین‌بانکی
• قیمت‌های بسیار شفاف و عادلانه
• مناسب برای معاملات با حجم بالاتر

معایب بروکرهای DMA:

• نیاز به سپرده‌های بزرگ و حجم معاملات بالا
• هزینه‌های اضافی و کمیسیون برای هر معامله

بروکرهای ECN (Electronic Communication Network)

ECN (Electronic Communication Network) یک شبکه ارتباطی است که به معامله‌گران اجازه می‌دهد تا به طور مستقیم با یکدیگر در بازار فارکس معامله کنند. بروکرهای ECN/STP برای ارسال سفارش‌ها از پردازش مستقیم (STP) استفاده می‌کنند، و این اجازه را به مشتریان می‌دهند که از طریق شبکه‌های ارتباطی الکترونیکی به بازارهای نقدینگی دسترسی داشته باشند. این نوع بروکرها معمولاً اسپردهای شناور و کمیسیون‌های خاصی دارند.

مزایای بروکرهای ECN:

• دسترسی به قیمت‌های لحظه‌ای و شفاف بازار
• اسپردهای بسیار باریک و هزینه‌های معاملاتی پایین
• عدم تضاد منافع بین بروکر و معامله‌گر

معایب بروکرهای ECN:

• نیاز به حساب‌های بزرگ‌تر برای کاهش هزینه‌ها
• اسپرد متغیر که ممکن است در شرایط خاص بیشتر شود
• کمیسیون‌های اضافی برای هر معامله

بازارساز (Market Maker – MM)

بروکرهایی که به عنوان Market Maker شناخته می‌شوند، بازار را برای مشتریان خود می‌سازند و نقدینگی لازم را برای معاملات فراهم می‌کنند. این نوع بروکرها خودشان به جای بازار بین‌بانکی، مستقیماً قیمت خرید و فروش را برای مشتریان تعیین می‌کنند. این کار باعث می‌شود که بروکر نقش اصلی در اجرای معاملات داشته باشد. در بسیاری از موارد، این نوع بروکرها اسپردهای ثابت ارائه می‌دهند.

نکته مهم:

در نهایت، باید توجه داشت که اکثر بروکرهای فارکس به نوعی به Market Maker تبدیل می‌شوند، یعنی به نوعی بازار خود را برای مشتریان می‌سازند و نقدینگی را فراهم می‌کنند. این بدان معناست که برخلاف بروکرهای NDD یا ECN، بروکرهای مارکت میکر به طور معمول مستقیماً با مشتری در تعامل هستند و ممکن است برخی از قیمت‌ها را دستکاری کنند.

مهم‌ترین ویژگی‌های یک کارگزاری فارکس

در انتخاب یک کارگزاری فارکس، توجه به ویژگی‌های خاصی می‌تواند به موفقیت معامله‌گران کمک کند. در اینجا به مهم‌ترین ویژگی‌ها اشاره می‌کنیم:

امنیت دارایی‌ها و داشتن رگوله

امنیت دارایی‌های شما باید اولویت اصلی هر کارگزاری باشد. بروکر باید دارای رگوله‌های معتبر باشد که از امنیت سرمایه شما محافظت می‌کند. رگوله‌ها مانند مجوزهایی از نهادهای نظارتی هستند که کارگزاری‌ها باید آنها را داشته باشند تا مطمئن شوید که وجوه شما در شرایط امنی نگهداری می‌شود. به عنوان مثال، بروکر دلتا اف ایکس که رگوله Financial Commission را دارد، این اطمینان را به کاربران می‌دهد که سپرده‌های آنها در امنیت کامل قرار دارد.

امنیت اطلاعات مشتری

در هنگام ثبت‌نام در بروکر، اطلاعات شخصی و شناسایی شما به آنها منتقل می‌شود. بنابراین، امنیت داده‌های شما بسیار مهم است. بروکرهای معتبر باید پروتکل‌های امنیتی قوی مانند رمزنگاری داده‌ها را برای محافظت از اطلاعات مشتریان به کار گیرند.

پشتیبانی آنلاین 24 ساعته

بازار فارکس به‌صورت 24 ساعته فعال است و معامله‌گران در نقاط مختلف جهان فعالیت می‌کنند. در صورتی که مشکلاتی در معاملات یا سوالاتی پیش بیاید، وجود یک پشتیبانی آنلاین که به‌صورت 24 ساعته و در تمامی روزهای هفته فعال باشد، برای حل سریع مشکلات ضروری است.

ارائه اسپردهای مناسب

اسپرد در فارکس تفاوت بین قیمت خرید و فروش است که منبع درآمد اصلی بروکرها می‌باشد. اسپردها معمولاً در پاسخ به نوسانات بازار تغییر می‌کنند. بروکرهای معتبر باید اسپردهای مناسب و رقابتی ارائه دهند و برخی از آنها حساب‌هایی بدون اسپرد نیز دارند.

ویژگی‌های دیگر

علاوه بر موارد ذکر شده، برخی ویژگی‌های اضافی که باید در یک بروکر فارکس وجود داشته باشد عبارتند از:

• ارائه سطوح مختلف لوریج که به شما این امکان را می‌دهد تا با استفاده از لوریج‌های مختلف میزان ریسک و بازده خود را تنظیم کنید.
• عدم دریافت کارمزد برای نقل و انتقال وجوه.
• حساب‌های بدون اسلیپیج که به این معناست که قیمت واقعی هنگام باز کردن پوزیشن با قیمت پیشنهادی بروکر مطابقت دارد.
• گارانتی حد سود و ضرر برای کنترل بهتر ریسک و پوزیشن‌ها.

در مجموع، بروکرهای فارکس باید ویژگی‌هایی مانند رگوله معتبر، پشتیبانی قوی، اسپردهای رقابتی، و امنیت بالا برای داده‌ها و وجوه کاربران خود داشته باشند.

کاربرد و نقش بروکر در بازار فارکس

بروکرها نقش حیاتی و چندگانه‌ای در بازار فارکس و سایر بازارهای مالی ایفا می‌کنند. در اینجا به برخی از کاربردها و نقش‌های اصلی بروکرها در این بازار پرداخته شده است:

واسطه‌گری بین خریدار و فروشنده

اصلی‌ترین نقش بروکرها، ایجاد ارتباط بین خریدار و فروشنده است. در واقع، بروکرها شرایطی را فراهم می‌کنند که خریداران و فروشندگان به هم متصل شوند و معاملات انجام دهند. بدون وجود بروکر، انجام معاملات در بازار فارکس دشوار خواهد بود زیرا تعداد زیادی از معامله‌گران نیاز دارند که در همان لحظه در بازار حضور داشته باشند.

تسهیل در خرید و فروش و فراهم کردن نقدینگی

بروکرها همچنین تسهیل‌کننده در فرآیند خرید و فروش هستند. زمانی که معامله‌گران قصد دارند یک نماد را خریداری یا بفروشند، ممکن است در برخی مواقع هیچ خریداری یا فروشی با آن قیمت وجود نداشته باشد. در این زمان، بروکرها با تأمین نقدینگی، به انجام معاملات کمک می‌کنند. این به معنای تأمین موجودی و اطمینان از این است که هر معامله‌ای به سرعت و در قیمت مطلوب اجرا می‌شود.

Liquidity Provider

یکی از وظایف بروکرها که به آن Liquidity Provider (تأمین‌کننده نقدینگی) گفته می‌شود، این است که به جای اینکه خریدار و فروشنده به طور مستقیم با یکدیگر تعامل داشته باشند، بروکر خود خرید یا فروش را انجام می‌دهد. این به معنای آن است که بروکر معاملات را به سرعت و بدون تأخیر اجرا می‌کند و به معامله‌گران اطمینان می‌دهد که در هر زمانی امکان معامله با حجم دلخواه وجود دارد.

ارائه پلتفرم‌های معاملاتی و ابزارهای مالی

بروکرها به معامله‌گران پلتفرم‌های معاملاتی و ابزارهای مالی مختلفی مانند متاتریدر 4 یا متاتریدر 5، که برای انجام تحلیل و معاملات استفاده می‌شود، ارائه می‌دهند. این پلتفرم‌ها به معامله‌گران این امکان را می‌دهند که به راحتی وارد بازار شوند، تحلیل‌های لازم را انجام دهند و معاملات خود را پیگیری کنند.

ارائه انواع حساب‌ها و خدمات ویژه

بروکرها همچنین با ارائه انواع حساب‌های معاملاتی، بونوس‌ها، ریبیت‌ها (کاهش هزینه‌های معاملات) و کش‌بک‌ها، شرایط بهتری برای معامله‌گران فراهم می‌آورند. این خدمات می‌تواند به کاهش هزینه‌ها و افزایش سودآوری کمک کند.

مدیریت هزینه‌های معاملاتی

یکی از نکات مهم که بسیاری از معامله‌گران از آن غافل می‌شوند، توجه به هزینه‌های معاملات است. بروکرها در این زمینه نقش مهمی دارند زیرا هزینه‌های مختلفی مانند اسپرد، کمیسیون و هزینه‌های دیگر می‌تواند تأثیر زیادی بر نتیجه معاملات داشته باشد. بنابراین، انتخاب بروکر با هزینه‌های مناسب می‌تواند به جلوگیری از ضررهای ناشی از این هزینه‌ها کمک کند و حتی فرصتی برای درآمدزایی ایجاد کند.

خدمات ارائه شده در بروکر فارکس

بروکرهای فارکس با توجه به تقاضای بالای کاربران و فعالیت 24 ساعته بازارهای بین‌المللی، تلاش می‌کنند تا طیف وسیعی از خدمات را برای معامله‌گران خود فراهم کنند. این خدمات علاوه بر ایجاد امکان انجام معاملات، شامل تسهیل فرآیند یادگیری، پشتیبانی از زبان‌های مختلف، مشاوره حرفه‌ای، و ارائه ابزارهای مختلف برای تحلیل بازار هستند. در ادامه به مهم‌ترین خدماتی که بروکرهای فارکس به کاربران ارائه می‌دهند، اشاره خواهیم کرد:

پشتیبانی 24 ساعته

بروکرها به‌طور معمول پشتیبانی 24 ساعته برای معامله‌گران خود فراهم می‌کنند. این پشتیبانی می‌تواند از طریق چت آنلاین، ایمیل، یا تماس تلفنی باشد. پشتیبانی در زبان‌های مختلف، از جمله فارسی، یکی از ویژگی‌های مهم برای ایرانیان است، زیرا ممکن است برخی بروکرها این زبان را پشتیبانی نکنند.

آموزش و مشاوره

بروکرهای فارکس برای کاربران تازه‌کار، دوره‌های آموزشی، وبینارها، و مشاوره‌های فردی یا گروهی را ارائه می‌دهند. این خدمات می‌تواند شامل آموزش نحوه استفاده از پلتفرم‌های معاملاتی، تحلیل تکنیکال و فاندامنتال، و استراتژی‌های معاملاتی مختلف باشد. این مشاوره‌ها به تریدرها کمک می‌کنند تا درک بهتری از بازار پیدا کرده و تصمیمات معاملاتی بهتری اتخاذ کنند.

دسترسی به پلتفرم‌های معاملاتی

بروکرها پلتفرم‌های معاملاتی متنوعی همچون متاتریدر 4 (MT4)، متاتریدر 5 (MT5) یا سایر پلتفرم‌های اختصاصی خود را برای انجام معاملات فراهم می‌کنند. این پلتفرم‌ها ابزارهایی برای تحلیل، اجرای معاملات، و مدیریت حساب‌ها به تریدرها می‌دهند.

ارائه تحلیل و اخبار بازار

بروکرهای معتبر اغلب تحلیل‌های روزانه، اخبار مالی و اقتصادی، و پیش‌بینی‌های بازار را برای معامله‌گران خود فراهم می‌کنند. این اطلاعات می‌تواند به تریدرها در گرفتن تصمیمات معاملاتی کمک کند و آن‌ها را از روندهای بازار آگاه سازد.

کمک در افتتاح حساب و تعیین نرخ خرید و فروش

یکی از مهم‌ترین خدمات بروکرها، کمک به تریدرها در افتتاح حساب معاملاتی و تعیین نرخ خرید و فروش ارزها است. بروکرها باید اطلاعات دقیق و به‌روز از نرخ‌های خرید و فروش، اسپردها و کمیسیون‌ها را ارائه دهند. این اطلاعات در تصمیم‌گیری‌های تجاری معامله‌گران نقش حیاتی دارند.

انواع حساب‌های معاملاتی

بروکرهای فارکس انواع مختلفی از حساب‌ها را ارائه می‌دهند تا نیازهای مختلف معامله‌گران را پوشش دهند. این حساب‌ها می‌توانند شامل حساب‌های دمو (برای تمرین)، حساب‌های استاندارد، حساب‌های میکرو و حساب‌های VIP باشند.

تحلیل‌های حرفه‌ای

بروکرها در برخی مواقع، تحلیل‌های بازار حرفه‌ای از جمله تحلیل فاندامنتال و تکنیکال، سیگنال‌های معاملاتی، و پیش‌بینی‌های روند بازار را نیز به تریدرها ارائه می‌دهند. این تحلیل‌ها به معامله‌گران کمک می‌کنند تا با آگاهی بیشتر وارد معاملات شوند.

درآمد کارگزاران فارکس

فارکس یک بازار نسبتا جدید برای سرمایه‌گذاران و معامله‌گران است که اخبار و وقایع می‌توانند تاثیر زیادی بر قیمت دارایی‌ها داشته باشند. این تاثیرات ممکن است کاملاً متفاوت بر روی قیمت ارزها عمل کنند. به همین دلیل، بسیاری از کارگزاری‌ها بخش‌هایی برای آموزش و تحقیق دارند تا معامله‌گران بتوانند اطلاعات خود را به‌روز کرده و استراتژی‌های هوشمندانه‌تری اتخاذ کنند.

فارکس به مانند سایر بازارها از خریداران و فروشندگانی تشکیل شده است که ارزهای خارجی را مبادله می‌کنند. در این بازار، کارگزاران به عنوان خرده‌فروشان خدماتی را ارائه می‌دهند. اما ممکن است سوالی پیش آید که کارگزاری‌ها چگونه درآمد کسب می‌کنند؟

کارگزاران فارکس از دو روش عمده درآمد کسب می‌کنند. اولین روش اسپرد است که به تفاوت میان قیمت پیشنهادی و قیمت واقعی یک ارز اشاره دارد. برای مثال، در جفت ارز یورو/دلار، قیمت پیشنهادی 1.20010 و قیمت واقعی 1.20022 است. این تفاوت 0.00012 یا 1.2 پیپ است که به کارگزاری به عنوان اسپرد تعلق می‌گیرد.

روش دوم درآمدزایی از طریق هزینه‌های اضافی برای دسترسی به رابط نرم‌افزاری خاص است که کارگزاران برای انجام تراکنش‌ها در اختیار مشتریان خود قرار می‌دهند.

تامین کنندگان نقدینگی بروکرهای فارکس

تامین کنندگان نقدینگی، افرادی هستند که مسئول تامین پول و جریان مالی در یک بازار هستند. این افراد به عنوان بازارسازان نیز شناخته می‌شوند. تامین کننده نقدینگی با تزریق پول به بازار، معامله‌گران و کارگزاران را به یکدیگر متصل کرده و بازاری مشترک ایجاد می‌کند. افزایش نقدینگی در بازار باعث کاهش قیمت و هزینه‌های معامله شده و به نفع تمامی شرکت‌کنندگان است.

بانک‌ها و موسسات مالی بزرگ معمولاً نقش تامین‌کنندگان نقدینگی را ایفا می‌کنند. از جمله بازارسازهای بزرگ جهانی می‌توان به Credit Suisse، UBS، Citibank و Bank of America اشاره کرد که در سطح جهانی شناخته شده هستند.

نحوه درآمدزایی بروکرها

بروکرها از روش‌های مختلفی برای کسب درآمد استفاده می‌کنند که برخی از مهم‌ترین آن‌ها عبارتند از:

کمیسیون‌ها

بروکرها اغلب از طریق دریافت کمیسیون از مشتریان درآمدزایی می‌کنند. این کارمزد معمولاً زمانی که معامله‌گران سفارش خرید یا فروش ثبت می‌کنند، به بروکر پرداخت می‌شود. این مدل درآمدزایی معمولاً در کارگزاری‌های ارائه‌دهنده خدمات کامل (Full-service brokerage firm) رایج است.

کسب سود از مبالغ نقدی موجود در حساب کاربران

بسیاری از کاربران مقادیر اندکی پول را در حساب‌های کاربری خود در بروکرها نگه می‌دارند. بروکرها این مبالغ را به حساب‌های سپرده منتقل کرده و سود حاصل از آن را کسب می‌کنند. بخش کوچکی از سود به حساب کاربران واریز شده و بخش عمده‌ای از آن برای بروکر باقی می‌ماند.

فروش معاملات به مارکت میکرها

برخی از بروکرهای آنلاین، معاملات کاربران را به مارکت میکرها می‌فروشند. در این حالت، بروکر از مارکت میکرها کمیسیون دریافت می‌کند. این کار باعث افزایش هزینه‌های معاملات و کند شدن آن‌ها می‌شود، اما اغلب معامله‌گران متوجه این تغییرات نمی‌شوند.

هزینه‌های مشاوره

برخی از بروکرها که مجوزهای لازم برای ارائه مشاوره مالی دارند، در ازای مشاوره‌هایی که به مشتریان در خصوص خرید و فروش سهام یا اوراق بهادار می‌دهند، هزینه دریافت می‌کنند.

هزینه‌های اسپرد

یکی دیگر از روش‌های درآمدزایی بروکرها، کسب درآمد از اسپردها است. اسپرد تفاوت قیمت خرید و فروش یک دارایی است. بروکرها می‌توانند این تفاوت قیمت را به‌عنوان سود در نظر بگیرند.

درآمد متوسط بروکرها

طبق آخرین اطلاعات، متوسط درآمد یک بروکر سهام در ایالات متحده در پاییز 2024 حدود 85,521 دلار و درآمد کارگزاری‌های بورس در این کشور بین 79,200 تا 93,957 دلار بوده است.

نحوه قیمت گذاری در بروکرهای فارکس

قیمت‌گذاری در بروکرهای فارکس به فرآیند دریافت قیمت‌های بازار از سازندگان بازار (بازار سازها) اشاره دارد. برای دریافت این قیمت‌ها، یک کارگزاری به رابط بین بانکی نیاز دارد. این رابط از پروتکل‌های برنامه رابط کاربری (API) استفاده می‌کند که توسط تأمین‌کنندگان نقدینگی و یکی از شرکت‌های عمده فعال در بازار بین بانکی ارائه می‌شود.

بروکرهای معتبر اغلب شبکه‌ای از چندین بازارساز ایجاد می‌کنند که می‌تواند تا چهار شرکت را شامل شود. این امر می‌تواند به عنوان یک مزیت رقابتی تلقی شود و به انعطاف‌پذیری بیشتر در اجرای سفارشات کمک کند، زیرا قیمت‌های ارائه شده توسط بانک‌های مختلف ممکن است کمی تفاوت داشته باشند. در مقابل، کارگزاری‌های کوچک که فقط از یک بازارساز استفاده می‌کنند، کمتر انعطاف‌پذیر هستند و به قیمت‌هایی که از سوی همان بازارساز ارائه می‌شود وابسته هستند.

در نهایت، مهم نیست که کارگزار شما از یک یا چند بازارساز استفاده می‌کند، زیرا شما تنها با بخشی از بازار بین بانکی در تعامل خواهید بود.

نحوه انتخاب بهترین بروکر فارکس

انتخاب بروکر فارکس مناسب، یکی از مهم‌ترین تصمیمات در مسیر موفقیت شما در بازار فارکس است. برای این که بتوانید بهترین بروکر را انتخاب کنید، باید معیارهایی را در نظر بگیرید که ویژگی‌های مهم و عملکرد بروکر را ارزیابی کند. در اینجا به برخی از این معیارها و ویژگی‌ها پرداخته‌ایم:

داشتن رگوله معتبر

رگولاتوری به مجوزی اطلاق می‌شود که بروکرها از نهادهای نظارتی معتبر دریافت می‌کنند تا فعالیت‌های خود را در بازارهای مالی، مانند فارکس، به‌طور قانونی و تحت نظارت انجام دهند. این مجوزها به عنوان نشانه‌ای از اعتبار و شفافیت یک بروکر به شمار می‌روند و بر اساس قوانین و استانداردهای مشخصی که از سوی نهادهای نظارتی وضع می‌شود، فعالیت می‌کنند.

اهمیت رگولاتوری:

• اعتمادسازی: یکی از نشانه‌های یک بروکر معتبر، داشتن مجوز از نهادهای رگولاتوری معتبر و بین‌المللی است. این رگولاتورها نظارت دقیق بر فعالیت‌های بروکر دارند و اطمینان می‌دهند که بروکرها از استانداردهای قانونی و مالی پیروی می‌کنند.
• محافظت از حقوق کاربران: رگولاتورها در صورت بروز مشکلات، امکان پیگیری شکایات مشتریان را فراهم می‌کنند و از حقوق معامله‌گران محافظت می‌کنند.
• مطمئن بودن از شفافیت: بروکرهایی که رگوله هستند، موظفند اطلاعات مالی خود را منتشر کنند و تحت نظارت قرار گیرند که این امر شفافیت بیشتری برای مشتریان ایجاد می‌کند.
• امنیت بیشتر: بروکرهای رگوله موظف به رعایت استانداردها و مقرراتی هستند که خطرات ناشی از فعالیت‌های غیرقانونی و کلاهبرداری را کاهش می‌دهد.
• شفافیت: بروکرهای رگوله اطلاعات مالی و معاملاتی خود را به صورت شفاف در اختیار مراجع نظارتی و معامله‌گران قرار می‌دهند.
• پشتیبانی و خدمات بهتر: در صورت بروز مشکل یا تخلف، معامله‌گران می‌توانند از طریق نهاد نظارتی مربوطه، شکایت و پیگیری قانونی داشته باشند و در برخی موارد غرامت دریافت کنند.
• معاملات عادلانه: نهادهای نظارتی با کنترل دقیق بازار و عملکرد بروکرها از تقلب، دستکاری قیمت‌ها، و هرگونه فعالیت غیرمنصفانه جلوگیری می‌کنند.

رگولاتورهای معتبر:

• NFA (National Futures Association): رگولاتور ایالات متحده آمریکا برای فعالیت‌های فارکس و معاملات آتی.
• CySEC (Cyprus Securities and Exchange Commission): رگولاتور قبرس برای نظارت بر بروکرهای فارکس و دیگر خدمات مالی در اتحادیه اروپا.
• FCA (Financial Conduct Authority): رگولاتور انگلستان برای نظارت بر بروکرها و موسسات مالی.

پشتیبانی از زبان فارسی

برای کاربران ایرانی که ممکن است با زبان انگلیسی آشنایی نداشته باشند، پشتیبانی از زبان فارسی می‌تواند عامل مهمی در انتخاب بروکر باشد. پشتیبانی به زبان فارسی نه تنها راحتی در برقراری ارتباط را افزایش می‌دهد، بلکه اعتماد بیشتری به بروکر ایجاد می‌کند.

سوابق و شهرت بین‌المللی بروکر

قبل از انتخاب بروکر، بررسی سوابق و تجربه کاری آن بسیار مهم است. بروکرهایی که سابقه طولانی و خوبی در بازار دارند، به دلیل تجربه بالا و اعتماد معامله‌گران بین‌المللی می‌توانند گزینه‌های خوبی باشند. بررسی نظرات و تجربیات سایر معامله‌گران در وب‌سایت‌ها و انجمن‌های فارکس می‌تواند کمک‌کننده باشد.

افتتاح حساب دمو و آزمایشی

برای معامله‌گران مبتدی، استفاده از حساب‌های دمو بسیار مفید است. حساب دمو به شما این امکان را می‌دهد که بدون ریسک مالی و تنها برای یادگیری نحوه کار با پلتفرم و استراتژی‌ها، شروع به معامله کنید. بروکرهای معتبر حساب دمو را به صورت رایگان در اختیار کاربران قرار می‌دهند. این کار به شما کمک می‌کند تا قبل از سرمایه‌گذاری واقعی، مهارت خود را تقویت کنید.

نرم‌افزار و پلتفرم معاملاتی

پلتفرم‌های معاملاتی بروکر اهمیت زیادی در تجربه کاری شما دارند. متاتریدر 4 (MT4) و متاتریدر 5 (MT5) پرکاربردترین پلتفرم‌ها در میان معامله‌گران هستند. بروکرهایی که از این پلتفرم‌ها پشتیبانی می‌کنند، معمولاً انعطاف‌پذیری و امکانات زیادی در اختیار شما می‌گذارند. همچنین، برخی بروکرها پلتفرم‌های اختصاصی خود را دارند که ممکن است امکانات و ویژگی‌های خاصی را ارائه دهند.

اسپرد و کمیسیون‌ها

اسپرد و کمیسیون‌ها هزینه‌های معاملاتی شما را مشخص می‌کنند. برخی از بروکرها اسپردهای ثابت و برخی دیگر اسپردهای متغیر دارند. بروکرهای با اسپرد پایین‌تر، هزینه‌های کمتری را برای شما در پی خواهند داشت. همچنین، کمیسیون‌ها و هزینه‌های اضافی را نیز باید بررسی کنید تا به انتخابی اقتصادی‌تر برسید.

خدمات و پشتیبانی مشتری

پشتیبانی مشتری یکی از فاکتورهای مهم در انتخاب بروکر است. بروکرهایی که پشتیبانی 24 ساعته و با کیفیت ارائه می‌دهند، به شما این اطمینان را می‌دهند که در مواقع نیاز می‌توانید به راحتی با آنها تماس بگیرید و مشکل خود را حل کنید.

ابزارهای تحلیلی و آموزشی

بروکرهایی که ابزارهای تحلیلی، اخبار اقتصادی و منابع آموزشی خوبی در اختیار معامله‌گران قرار می‌دهند، می‌توانند به شما کمک کنند تا تصمیمات بهتری بگیرید. برخی بروکرها علاوه بر پلتفرم‌های معاملاتی، وبینارها، مقالات آموزشی، و تحلیل‌های روزانه را نیز ارائه می‌دهند.

اهمیت مقررات و نظارت بر بروکرهای فارکس

مقررات و نظارت بر بروکرها در بازار فارکس از اهمیت بالایی برخوردار است، چرا که این موارد موجب اطمینان و شفافیت در معاملات و حفاظت از منافع سرمایه‌گذاران می‌شوند. نظارت بر بروکرها به‌طور مستقیم به امنیت سرمایه‌گذاران و اطمینان از عملکرد صحیح بازار کمک می‌کند. موارد زیر برخی از الزامات مقرراتی هستند که بروکرها باید رعایت کنند:

• جدا کردن وجوه مشتریان: بروکرها باید وجوه مشتریان را از وجوه شرکت خود جدا نگه دارند تا در صورت بروز مشکل مالی، سرمایه مشتریان محفوظ باشد.
• شفافیت معاملات: بروکرها باید اطلاعات کامل و شفاف در مورد شرایط معاملاتی، اسپردها، کمیسیون‌ها و سایر هزینه‌ها را به مشتریان خود ارائه دهند.
• پیشگیری از تقلب و کلاهبرداری: نظارت بر بروکرها برای جلوگیری از فعالیت‌های غیرقانونی مانند دستکاری قیمت‌ها یا کلاهبرداری در بازار ضروری است.
• عدالت در قیمت‌ها و شرایط معاملاتی: بروکرها باید قیمت‌ها و شرایط معاملاتی منصفانه‌ای را برای تمامی مشتریان خود فراهم کنند.

معرفی برخی سازمان‌های نظارتی معتبر

در سطح جهانی سازمان‌های مختلفی مسئول نظارت بر بروکرهای فارکس هستند که دریافت مجوز از این سازمان‌ها اعتبار و اطمینان از عملکرد صحیح بروکرها را تضمین می‌کند. مهم‌ترین این سازمان‌ها عبارتند از:

• FCA (Financial Conduct Authority): سازمان نظارتی بر بازارهای مالی در انگلستان است که مسئول نظارت بر شرکت‌های مالی، بانک‌ها، بورس‌ها و بیمه‌گران می‌باشد.
• CySEC (Cyprus Securities and Exchange Commission): سازمان نظارتی قبرس که بر شرکت‌های سرمایه‌گذاری و موسسات مالی در این کشور نظارت دارد.
• ASIC (Australian Securities and Investments Commission): سازمان نظارتی استرالیا که بر بازارهای مالی و بورس‌ها در این کشور نظارت می‌کند.
• SEC (Securities and Exchange Commission): سازمان نظارتی ایالات متحده آمریکا که بر بازارهای سرمایه و شرکت‌های عمومی نظارت دارد.

نحوه بررسی مجوز بروکرها

فرآیند بررسی و اعطای مجوز به بروکرها توسط سازمان‌های نظارتی شامل مراحل مختلفی است:

1. درخواست مجوز: بروکر باید درخواست مجوز خود را به سازمان نظارتی مربوطه ارائه دهد.
2. ارزیابی اولیه: در این مرحله، سازمان نظارتی به بررسی معیارهای مالی، تخصص تیم مدیریتی، و سیستم‌های کنترل داخلی بروکر می‌پردازد.
3. درخواست اطلاعات تکمیلی: سازمان نظارتی ممکن است از بروکر درخواست گزارشات مالی دقیق‌تری کند و فرآیندهای مقابله با پول‌شویی و حفظ حریم خصوصی مشتریان را بررسی نماید.
4. صدور مجوز: در صورت پاسخگویی بروکر به تمامی معیارها، مجوز برای فعالیت قانونی صادر می‌شود.

پلتفرم‌های معاملاتی قابل استفاده در فارکس

پلتفرم‌های معاملاتی ابزارهای اساسی برای دسترسی به بازارهای مالی و اجرای معاملات هستند. هر کارگزاری بسته به نیازهای مختلف معامله‌گران، پلتفرم‌های متنوعی را با ویژگی‌های مختلف ارائه می‌دهد. در اینجا برخی از پلتفرم‌های معروف و ویژگی‌های آن‌ها معرفی می‌شود:

پلتفرم متاتریدر 4

ویژگی‌ها:

• زبان برنامه‌نویسی MQL4 برای تحلیل دقیق‌تر و توسعه استراتژی‌های معاملاتی.
• شامل 30 اندیکاتور و 33 ابزار تحلیلی برای تحلیل تکنیکال.
• پشتیبانی از 3 نوع سفارش اجرایی و 4 نوع سفارش معوقه.
• امکان افزودن اسکریپت‌ها، اندیکاتورها و ادوایزرهای سفارشی.
• محیط کاربری ساده و کاربرپسند.

کاربرد:

یکی از پلتفرم‌های محبوب برای معامله‌گران فارکس است که امکان مشاهده نمودارها، انجام معاملات و بررسی تاریخچه معاملات را فراهم می‌کند.

پلتفرم متاتریدر 5

ویژگی‌ها:

• زبان برنامه‌نویسی MQL5 با بهبودهای گسترده نسبت به نسخه 4.
• 38 اندیکاتور و 68 ابزار تحلیلی برای تحلیل دقیق‌تر بازار.
• ارائه عمق بازار و امکان انجام تست‌های پیشرفته.
• پشتیبانی از 4 نوع سفارش اجرایی و 6 نوع سفارش معوقه.
• اجرای سفارشات به صورت «فوری یا ابطال».

کاربرد:

نسخه بهبود یافته متاتریدر 4 که امکانات بیشتری برای تحلیل و مدیریت معاملات فراهم می‌آورد.

پلتفرم‌های اختصاصی بروکرها

بسیاری از بروکرها پلتفرم‌های اختصاصی خود را برای ارتقاء تجربه کاربری و ارائه ابزارهای تحلیلی پیشرفته طراحی کرده‌اند. در ادامه برخی از این پلتفرم‌ها معرفی می‌شود:

• cTrader: پلتفرمی با رابط کاربری ساده و ابزارهای پیشرفته برای تحلیل تکنیکال که توسط Spotware Systems توسعه یافته است.
• ThinkTrader: پلتفرمی با ابزارهای تجاری قوی و قابلیت‌های تحلیل پیشرفته که توسط ThinkMarkets ارائه شده است.
• xStation: پلتفرمی با رابط کاربری جذاب و ابزارهای متنوع برای تحلیل و معامله که توسط XTB توسعه داده شده است.
• NinjaTrader: پلتفرمی برای معاملات فارکس، فیوچرز و سهام که دارای ابزارهای پیشرفته تحلیل تکنیکال است.
• ProRealTime: پلتفرمی شناخته شده برای تحلیل تکنیکال پیشرفته و الگوتریدینگ که توسط IT-Finance توسعه یافته است.
• SaxoTraderGO و SaxoTraderPRO: پلتفرم‌هایی برای معامله‌گران حرفه‌ای که توسط Saxo Bank توسعه داده شده‌اند و امکانات گسترده‌ای ارائه می‌دهند.

حساب‌های معاملاتی در بروکر فارکس

حساب‌های معاملاتی در بازارهای فارکس ابزارهای اصلی برای معامله‌گران جهت خرید و فروش دارایی‌ها هستند. این حساب‌ها بسته به ویژگی‌ها و نیازهای مختلف معامله‌گران، در انواع مختلفی عرضه می‌شوند. در اینجا انواع رایج حساب‌ها و ویژگی‌های آن‌ها آورده شده است:

حساب استاندارد

مزایا:

• مناسب برای معامله‌گران با تجربه متوسط.
• امکان معامله با لات استاندارد.
• اسپردهای معمول.

معایب:

• نیاز به حداقل سپرده بیشتر به نسبت حساب‌های میکرو.
• ریسک بالاتر به دلیل حجم معاملات بیشتر.

حساب میکرو

مزایا:

• مناسب برای مبتدیان و کسانی که سرمایه کمی دارند.
• نیاز به سپرده اولیه کم.
• حجم معاملات کم و ریسک پایین‌تر.

معایب:

• اسپردهای بالاتر از حساب استاندارد.
• سود کمتر به دلیل حجم کمتر معاملات.

حساب VIP

مزایا:

• مناسب برای معامله‌گران حرفه‌ای.
• پشتیبانی اختصاصی و ابزار تحلیلی پیشرفته.
• شرایط و مزایای معاملاتی بهتر.
• مشاوره تخصصی.

معایب:

• سپرده اولیه بسیار بالا.
• نامناسب برای معامله‌گران با سرمایه کم یا تجربه کم.

شرایط افتتاح حساب و مدارک مورد نیاز:

• حساب استاندارد: برای افتتاح این حساب نیاز به حداقل سپرده اولیه متوسط دارید که ممکن است از چند صد دلار تا چند هزار دلار متغیر باشد. مدارک شامل کارت شناسایی (گذرنامه یا کارت ملی)، تایید محل سکونت (صورت‌حساب بانکی یا قبض خدمات)، و تکمیل فرم‌های ثبت‌نام است.
• حساب میکرو: سپرده اولیه کم‌تر است، که از چند ده دلار تا چند صد دلار متغیر می‌باشد. مدارک مشابه حساب استاندارد است و این حساب‌ها بیشتر برای مبتدیان طراحی شده‌اند.
• حساب VIP: برای این حساب‌ها نیاز به سپرده اولیه بالاتر است که می‌تواند از چند هزار دلار تا ده‌ها هزار دلار باشد. علاوه بر مدارک شناسایی و تایید محل سکونت، ممکن است مدارک اضافی برای تایید توانایی مالی و تجربه معاملاتی نیز درخواست شود.

پس از تکمیل مراحل ثبت‌نام، ارسال مدارک، و تایید حساب توسط بروکر، معامله‌گران می‌توانند وجه مورد نظر را واریز کرده و معاملات خود را آغاز کنند.

نقش حساب‌های معاملاتی در انتخاب بروکر

حساب‌های معاملاتی متنوع در بروکرهای فارکس می‌توانند تأثیر زیادی در تصمیم‌گیری معامله‌گران برای انتخاب بروکر مناسب داشته باشند. انتخاب نوع حساب معاملاتی باید بر اساس سبک معاملاتی و شرایط مالی هر فرد صورت گیرد. در اینجا به برخی از مهم‌ترین فاکتورها و ویژگی‌های حساب‌های معاملاتی در بروکرها اشاره شده است:

لوریج و مارجین در بروکر

لوریج (Leverage) و مارجین (Margin) از مهم‌ترین ویژگی‌ها در انتخاب حساب معاملاتی هستند. لوریج به شما این امکان را می‌دهد که با استفاده از سرمایه قرضی، حجم معاملات خود را افزایش دهید. برای مثال، با استفاده از لوریج 1:100 می‌توانید با سرمایه کم، معاملاتی بزرگ انجام دهید. معامله‌گران حرفه‌ای معمولاً از لوریج پایین‌تری استفاده می‌کنند تا ریسک کمتری متحمل شوند.

کارمزد

بروکرها بابت ارائه خدمات خود کارمزدهایی دریافت می‌کنند. این کارمزدها می‌توانند به صورت اسپرد (Spread)، کمیسیون (Commission) یا بهره شبانه (Swap) باشند. اسپرد تفاوت قیمت خرید و فروش است، کمیسیون هزینه‌ای است که بروکر برای هر معامله از شما می‌گیرد و بهره شبانه نیز به خاطر نگه داشتن پوزیشن‌ها در طول شب اعمال می‌شود. معامله‌گران باید این هزینه‌ها را هنگام انتخاب بروکر در نظر بگیرند.

حداقل شارژ اولیه حساب

میزان حداقل شارژ اولیه برای باز کردن حساب معاملاتی در بروکرها یکی از نکات مهم برای معامله‌گران است. افرادی که تازه وارد بازار فارکس می‌شوند، معمولاً به دنبال حساب‌های نانو یا سِنت هستند که حداقل سپرده‌گذاری در آنها پایین است (معمولاً از یک دلار شروع می‌شود). این حساب‌ها به شما این امکان را می‌دهند که بدون ریسک زیاد، تجربه معامله‌گری را آغاز کنید.

روش‌های واریز و برداشت

روش‌های واریز و برداشت وجه در بروکرها باید متنوع و قابل دسترس برای تمامی کاربران باشد. بروکرها برای تسهیل این فرایند، از روش‌های مختلفی مانند انتقال بانکی، کیف پول‌های الکترونیکی، کارت‌های اعتباری، و حتی ارزهای دیجیتال استفاده می‌کنند. در ایران نیز، برخی بروکرها برای تسهیل فرایند واریز و برداشت وجه، امکانات خاصی برای کاربران ایرانی فراهم کرده‌اند.

نوع حساب‌های معاملاتی

بروکرها معمولاً انواع مختلفی از حساب‌های معاملاتی را برای تریدرها ارائه می‌دهند. حساب‌های ECN (Electronic Communication Network) به تریدرها امکان دسترسی مستقیم به بازار را می‌دهند و معمولاً اسپرد کمتری دارند. در مقابل، حساب‌های استاندارد که معمولاً به روش مارکت میکری (Market Maker) عمل می‌کنند، اسپرد بالاتری دارند ولی برای کسانی که تازه وارد بازار فارکس شده‌اند، مناسب‌تر هستند.

ویژگی‌های دیگر

علاوه بر موارد ذکر شده، ویژگی‌هایی مانند پلتفرم‌های معاملاتی محبوب (مثل متاتریدر 4 و 5)، نمادهای معاملاتی متنوع، سرعت اجرای معاملات، خدمات پشتیبانی مشتریان، و داشتن بیمه مسئولیت نیز می‌توانند در انتخاب بروکر مؤثر باشند.

به طور کلی، انتخاب حساب معاملاتی مناسب بستگی به سبک معاملاتی، میزان سرمایه، و نیازهای خاص هر معامله‌گر دارد. بنابراین، بررسی دقیق فاکتورها و مقایسه بروکرهای مختلف می‌تواند به شما کمک کند تا بهترین انتخاب را داشته باشید.

آیا بروکر بازارساز بد است؟

بروکرهای مارکت میکر لزوماً بد نیستند، اما باید در نظر داشته باشید که مدل کسب‌وکار آنها با دیگر انواع بروکرها متفاوت است. در این مدل، بروکر به عنوان طرف مقابل معامله عمل می‌کند و نقدینگی را در بازار ارائه می‌دهد. به عبارت دیگر، زمانی که شما با یک بروکر مارکت میکر معامله می‌کنید، به جای اینکه با دیگر معامله‌گران در بازار تعامل داشته باشید، معامله شما به صورت داخلی با خود بروکر انجام می‌شود.

مزایای بروکرهای بازارساز:

• اسپرد محدودتر: بروکرهای مارکت میکر معمولاً اسپرد کمتری نسبت به بروکرهای دیگر دارند.
• معاملات با حجم کوچک: این بروکرها به تریدرها امکان انجام معاملات با حجم‌های کم‌تر را می‌دهند، که برای معامله‌گران تازه‌کار یا کسانی که با سرمایه کم کار می‌کنند، مفید است.

معایب بروکرهای بازارساز:

• تضاد منافع: از آنجا که بروکرهای مارکت میکر از اسپردها و حجم معاملات مشتریان درآمد کسب می‌کنند، ممکن است تضاد منافع بین بروکر و مشتریان ایجاد شود. این به این معنی است که بروکر ممکن است انگیزه‌ای برای دستکاری قیمت‌ها یا تأخیر در اجرای معاملات داشته باشد.
• احتمال اقدامات غیراخلاقی: در برخی موارد، برخی بروکرهای مارکت میکر ممکن است برای کسب سود بیشتر به هزینه مشتریان خود، اقداماتی غیر اخلاقی انجام دهند.

نکات مهم:

• همه بروکرهای مارکت میکر به این شیوه‌ها عمل نمی‌کنند. بسیاری از بروکرهای معتبر مارکت میکر تحت نظارت مقامات مالی معتبر قرار دارند و از این رو می‌توانند کاملاً قابل اعتماد باشند.
• قبل از افتتاح حساب با هر بروکری، ضروری است که تحقیق دقیقی در مورد شهرت، وضعیت نظارتی، و شرایط معاملاتی آن انجام دهید.
• توصیه می‌شود حساب‌های معاملاتی خود را در چندین بروکر مختلف گسترش دهید تا ریسک وابستگی به یک مدل معاملاتی خاص را کاهش دهید.

به طور کلی، بروکرهای مارکت میکر ممکن است برای برخی از معامله‌گران مناسب باشند، اما همانطور که در مورد هر بروکری مهم است، انتخاب صحیح و انجام تحقیقات دقیق می‌تواند به شما کمک کند تا بهترین تصمیم را بگیرید.

بهترین بروکرهای فارکس در سال 2024

در سال 2024، تعداد زیادی بروکر معتبر در سطح جهانی وجود دارد که به معامله‌گران فارکس خدمات ارائه می‌دهند. در اینجا به برخی از بهترین‌ها اشاره می‌کنیم:

• IG
• Interactive Brokers
• Saxo
• CMC Markets
• FOREX.com
• Charles Schwab
• City Index
• XTB
• eToro

این بروکرها به دلیل ارائه خدمات با کیفیت بالا، رگوله‌های معتبر، پلتفرم‌های معاملاتی پیشرفته و سایر ویژگی‌های مثبت شناخته شده‌اند و در میان معامله‌گران جهانی محبوبیت زیادی دارند.

بهترین بروکر فارکس برای ایرانیان

با توجه به تحریم‌های بین‌المللی، انتخاب بروکر فارکس برای ایرانیان کمی پیچیده‌تر است. بسیاری از بروکرهای معتبر به دلیل تحریم‌ها به ایرانیان خدمات نمی‌دهند، اما هنوز هم تعدادی از بروکرهای معتبر هستند که می‌توانند خدمات مناسبی به ایرانیان ارائه دهند. برخی از بهترین بروکرهای فارکس برای ایرانیان عبارتند از:

• بروکر آلپاری
• بروکر آمارکتس
• بروکر اوتت مارکتس
• بروکر یو اس جی اف ایکس
• بروکر روبو فارکس
• بروکر فیبو گروپ
• بروکر لایت فارکس
• بروکر اوپو فایننس
• بروکر آرون گروپس
• بروکر ویندزور

این بروکرها خدمات ویژه‌ای مانند واریز و برداشت ریالی و پشتیبانی به زبان فارسی را ارائه می‌دهند و به ایرانیان این امکان را می‌دهند که بدون مشکل وارد معاملات فارکس شوند.

خدمات بروکرهای فارکس به ایرانیان

با وجود تحریم‌های بین‌المللی علیه ایران، بروکرهای بزرگ و معتبر جهانی به دلیل این تحریم‌ها نمی‌توانند خدمات خود را به کاربران ایرانی ارائه دهند. اما برخی بروکرهای آفشور (Offshore Brokers) که تحت رگولاتوری کشورهای فراساحلی یا مناطق خاصی مانند سنت وینسنت، وانواتو، جزایر ویرجین و… فعالیت می‌کنند، توانسته‌اند مجوزهایی برای ارائه خدمات به کاربران ایرانی دریافت کنند.

چرا بروکرهای آفشور به ایرانیان خدمات می‌دهند؟

بروکرهای آفشور به دلیل قوانین ساده‌تر و دور از تحریم‌های بین‌المللی، امکان ارائه خدمات به ایرانیان و سایر کشورهای تحریمی را دارند. این بروکرها معمولاً از رگوله‌های خاصی در کشورهای فراساحلی بهره می‌برند که به آنها اجازه می‌دهد به مشتریان ایرانی خدمات دهند. این رگولاتورها به‌طور کلی محدودیت‌هایی در ارائه خدمات به کشورهای پیشرفته مانند اروپا یا آمریکا دارند.

مشکلات رگولاتوری بروکرهای آفشور

هرچند این نوع رگولاتورها به بروکرها این امکان را می‌دهند که به ایرانیان خدمات دهند، سطح رگوله‌ها معمولاً پایین است. این بدان معناست که در صورت بروز مشکل یا اختلاف، کاربران ایرانی نمی‌توانند از سازمان‌های تنظیم‌کننده رسمی شکایت کرده و حق و حقوق خود را پیگیری کنند. رگولاتورهای کشورهای پیشرفته معمولاً قوانین سخت‌گیرانه‌تری دارند که برای حفاظت از حقوق مشتریان در نظر گرفته شده‌اند.

محدودیت‌ها و انتخاب بروکر

با توجه به این که بروکرهای آفشور قادر به خدمات‌رسانی به کشورهای تحریمی هستند، انتخاب این بروکرها باید با دقت صورت گیرد. کاربران ایرانی که به دنبال شروع فعالیت در بازار فارکس هستند، باید به عواملی مانند امنیت، اعتبار بروکر، شرایط معاملاتی، و کیفیت پشتیبانی توجه کنند تا از مشکلات آینده جلوگیری کنند.

چالش برای ایرانیان

برای کاربران ایرانی، مشکلاتی وجود دارد چرا که ایران و بانک‌های آن در لیست تحریم‌های جهانی قرار دارند. این تحریم‌ها موجب می‌شود که بسیاری از رگولاتوری‌ها مانند NFA، CySEC و دیگر نهادهای بین‌المللی نتوانند به طور مستقیم به ایرانیان خدمات دهند. به همین دلیل، بسیاری از بروکرهای فارکس برای ایرانیان به‌طور غیرمستقیم و با رگولاتوری‌های آفشور یا کشورهای فراساحلی فعالیت می‌کنند که این رگولاتوری‌ها از نظر اعتبار و قدرت کمتر از رگولاتوری‌های بین‌المللی هستند.

اگرچه این نوع رگولاتورها خدماتی را برای ایرانیان فراهم می‌کنند، ولی امکان پیگیری شکایات از طریق نهادهای قانونی دشوار است و ریسک‌های بیشتری را به همراه دارد.

مدارک مورد نیاز برای ثبت نام در کارگزاری فارکس

برای ثبت نام در یک کارگزاری فارکس، پس از انتخاب بروکر مناسب، معامله‌گران باید مراحل ثبت نام و احراز هویت را طی کنند. در این فرآیند، برخی از بروکرها ممکن است نیاز به احراز هویت نداشته باشند، اما اغلب برای تایید هویت و امنیت حساب، این مرحله ضروری است. در ادامه به مدارک مورد نیاز برای ثبت نام و احراز هویت در بروکرهای فارکس پرداخته‌ایم:

اطلاعات شخصی و مدارک لازم برای احراز هویت

برای ثبت نام در یک کارگزاری فارکس، شما به مدارکی که هویت شما را تایید کنند نیاز دارید. معمولاً این مدارک شامل:

• اسکن شناسنامه
• کارت ملی
• گذرنامه این مدارک معمولاً به زبان فارسی قابل قبول هستند و نیاز به ترجمه ندارند. با ارسال اسکن این مدارک، هویت شما توسط بروکر تایید می‌شود.

اطلاعات و مدارک لازم برای تایید آدرس محل سکونت

برای تایید آدرس محل سکونت، بروکرها نیاز به مدارکی دارند که محل زندگی شما را اثبات کند. این مدارک شامل:

• قبض آب، برق، گاز یا تلفن
• برخی بروکرها ممکن است اسکن سند ملک شخصی را نیز به عنوان مدرک تایید آدرس بپذیرند. این مدارک باید تاریخ جدید و نام شما را نشان دهند تا به عنوان تایید آدرس شما پذیرفته شوند.

ارسال مدارک

معمولاً کاربران می‌توانند مدارک خود را از طریق ایمیل یا از طریق بارگذاری آن‌ها در سایت بروکر ارسال کنند. پس از تکمیل مراحل ثبت نام و احراز هویت، حساب شما فعال خواهد شد و می‌توانید از خدمات بروکر استفاده کنید.

در نهایت، توجه به این نکته ضروری است که برخی بروکرها ممکن است قوانین و مدارک متفاوتی داشته باشند، بنابراین قبل از شروع فرآیند ثبت نام، توصیه می‌شود که از شرایط هر بروکر به دقت اطلاع حاصل کنید.

نحوه شکایت از بروکر فارکس

اگر تجربه مشکلاتی با بروکر فارکس خود دارید، چندین روش برای پیگیری و حل شکایات شما وجود دارد. در ادامه به مراحل مختلف شکایت از بروکر فارکس پرداخته‌ایم:

تماس با بروکر

• اولین قدم این است که مستقیماً با بروکر تماس بگیرید و مشکل خود را با بخش پشتیبانی مشتریان یا بخش رسیدگی به شکایات مطرح کنید. بسیاری از بروکرها خدمات پشتیبانی دارند که می‌توانند در حل مشکلات شما کمک کنند. ممکن است مشکل شما به سرعت از طریق این بخش‌ها حل شود.

مقامات نظارتی

• اگر از پاسخ کارگزار راضی نباشید، می‌توانید شکایت خود را به مقامات نظارتی که بروکر تحت نظارت آنهاست، ارائه دهید. هر بروکر فارکس معمولاً باید تحت نظارت یک نهاد رگولاتوری معتبر در کشوری که در آن فعالیت می‌کند، باشد. برای یافتن این نهادها، می‌توانید به وب‌سایت سازمان بین‌المللی کمیسیون‌های اوراق بهادار (IOSCO) مراجعه کنید.

سازمان‌های صنعتی

• علاوه بر مقامات نظارتی، می‌توانید به سازمان‌های صنعتی و خدمات بازرسی که شکایات مالی را بررسی می‌کنند، مراجعه کنید. برای مثال، در انگلستان، سرویس مالی خدمات بازرسی به شکایات مشتریان در زمینه خدمات مالی رسیدگی می‌کند.

وکالت حقوقی

• اگر دچار ضرر مالی جدی شده‌اید، می‌توانید به دنبال وکالت حقوقی باشید. یک وکیل مجرب می‌تواند به شما در ارزیابی گزینه‌های قانونی کمک کند و در صورت لزوم علیه بروکر خود اقدام قانونی انجام دهد.

این مراحل به شما کمک می‌کند تا شکایت خود را به درستی پیگیری کنید و در صورت لزوم اقدامات قانونی لازم را انجام دهید.

تفاوت‌های کارگزاری‌های فارکس با یکدیگر

در بازار فارکس، کارگزاری‌ها در موارد مختلف تفاوت‌هایی با یکدیگر دارند که این تفاوت‌ها می‌تواند تأثیر زیادی بر تجربه معاملاتی شما داشته باشد. در ادامه به مهم‌ترین تفاوت‌های میان کارگزاری‌های فارکس پرداخته‌ایم:

نمادهای معاملاتی ارائه‌شده

هر کارگزاری فارکس نمادهای معاملاتی خاص خود را دارد و ممکن است برخی نمادها در یک بروکر موجود و در دیگری غایب باشند. بنابراین، اگر به معامله نماد خاصی علاقه دارید، ضروری است که از قبل تحقیق کنید که آیا بروکر انتخابی آن نماد را پشتیبانی می‌کند یا خیر.

مقررات مالی و ساز و کارهای معاملاتی

تمامی بروکرهای فارکس قوانین و مقررات خاص خود را دارند که معمولاً شباهت‌هایی میان آن‌ها وجود دارد، اما ممکن است برخی تفاوت‌های جزئی در نحوه اجرای قوانین، به‌ویژه در مواقع اعلام اخبار اقتصادی مهم وجود داشته باشد. این مقررات معمولاً در وب‌سایت هر بروکر به طور شفاف منتشر می‌شود، بنابراین توصیه می‌شود که با آن‌ها آشنا شوید.

رگولاتوری و واحد نظارتی

بیشتر بروکرهای فارکس تحت نظارت نهادهای قانونی خاصی هستند که نظارت بر روال‌های مالی و معاملاتی آن‌ها را انجام می‌دهند. وجود رگولاتورهای معتبر به معنای اعتبار بالای بروکر است. بنابراین، بروکرهایی که رگولاتور معتبری دارند، معمولاً قابل اعتمادتر هستند و فعالیت‌های آن‌ها تحت نظارت دقیق‌تری قرار می‌گیرد.

کیفیت خدمات معاملاتی

کیفیت خدمات معاملاتی در هر بروکر متفاوت است. برخی کارگزاری‌ها به دلیل سرعت بالا در اجرای معاملات، عدم لغزش نرخ و ارائه بهترین نرخ‌ها در مقایسه با دیگر بروکرها شناخته شده‌اند. این ویژگی‌ها می‌توانند بر تجربه معاملاتی شما تأثیر زیادی داشته باشند، بنابراین توجه به این جنبه‌ها هنگام انتخاب کارگزاری ضروری است.

کیفیت خدمات پشتیبانی

پشتیبانی کارگزاری‌های فارکس به‌ویژه برای کاربران ایرانی، یکی از مسائل مهم است. در حالی که بسیاری از بروکرها پشتیبانی به زبان فارسی ارائه می‌دهند، کیفیت این پشتیبانی ممکن است متفاوت باشد. کارگزاری‌هایی که پشتیبانی قوی به زبان فارسی دارند و خدمات آن‌ها به صورت 24 ساعته و در 7 روز هفته در دسترس است، گزینه‌های بهتری برای معامله‌گران ایرانی هستند.

تفاوت بروکر با دیگر واسطه‌های مالی

تفاوت اصلی بروکرها با دیگر واسطه‌های مالی در نوع خدمات و نقش آن‌ها در بازارهای مالی است. در اینجا به شرح تفاوت‌های کلیدی پرداخته‌ایم:

نقش در بازار:

بروکرها: بروکرها در بازار فارکس به‌عنوان واسطه بین معامله‌گران و بازار ارز عمل می‌کنند. آن‌ها این امکان را برای تریدرها فراهم می‌کنند که جفت ارزها را خرید و فروش کنند و در این فرآیند، علاوه بر فراهم کردن دسترسی به بازار، خدماتی مانند پلتفرم‌های معاملاتی آنلاین، ابزارهای تحلیلی و پشتیبانی مشتری را ارائه می‌دهند.

دیگر واسطه‌ها: دیگر واسطه‌های مالی مانند مشاوران مالی، کارگزاران بورس و مدیران سرمایه‌گذاری معمولاً بر روی مشاوره در زمینه سرمایه‌گذاری‌های بلندمدت، مدیریت پرتفوی و خرید و فروش سهام و اوراق بهادار تمرکز دارند. این افراد یا نهادها به مشتریان کمک می‌کنند تا سرمایه‌گذاری‌های بلندمدت خود را مدیریت کنند و استراتژی‌های سرمایه‌گذاری جامع‌تری ارائه دهند.

خدمات ارائه‌شده:

بروکرها: علاوه بر ارائه پلتفرم‌های معاملاتی و دسترسی به بازار فارکس، بروکرها ابزارهای تحلیلی و آموزشی برای معامله‌گران فراهم می‌آورند. این خدمات معمولاً برای تریدرهایی که به صورت فعال در بازار فارکس معامله می‌کنند، مفید است.

دیگر واسطه‌ها: دیگر واسطه‌های مالی معمولاً خدمات مشاوره‌ای ارائه می‌دهند که شامل انتخاب سهام، تحلیل‌های بنیادی، مدیریت ریسک، و برنامه‌ریزی برای آینده مالی است. این مشاوره‌ها بیشتر برای افرادی مناسب است که به‌دنبال سرمایه‌گذاری بلندمدت و مدیریت پرتفوی هستند.

تمرکز بر نوع سرمایه‌گذاری:

بروکرها: تمرکز بروکرها به‌طور عمده بر روی معاملات کوتاه‌مدت و فعال در بازار فارکس است.

دیگر واسطه‌ها: در حالی که مشاوران مالی و کارگزاران بورس بیشتر به‌دنبال استراتژی‌های بلندمدت هستند، بروکرها معمولاً برای افرادی مناسب‌اند که به دنبال معامله‌های کوتاه‌مدت و کسب سود از نوسانات بازار هستند.

تفاوت بروکر با صرافی ارز دیجیتال

تفاوت های میان بروکر و صرافی ارز دیجیتال به کاربران کمک می‌کند تا بسته به نوع معاملات و نیازهای خود، بین بروکرها و صرافی‌های ارز دیجیتال یکی را انتخاب کنند. در ادامه به چند مورد از این تفاوت ها اشاره می کنیم:

تفاوت در افتتاح حساب کاربری

فرآیند افتتاح حساب در بروکرها و صرافی‌ها متفاوت است. در حالی که برخی صرافی‌ها ممکن است احراز هویت اجباری داشته باشند، برخی دیگر چنین نیازی ندارند. این مسئله در بروکرها نیز صادق است، اما به طور کلی، روند افتتاح حساب در صرافی‌ها معمولاً پیچیده‌تر و زمان‌برتر از بروکرها است.

تفاوت در ارائه ابزارهای مالی

صرافی‌های ارز دیجیتال امروزی امکانات تحلیلی و ابزارهای مختلفی را برای کاربران فراهم می‌کنند، اما معمولاً این ابزارها به پای ابزارهای موجود در بروکرهای فارکسی نمی‌رسند. بروکرها به دلیل تمرکز بر معاملات حرفه‌ای‌تر، ابزارهای تحلیلی بیشتری ارائه می‌دهند که تریدرها می‌توانند برای استراتژی‌های خود از آن‌ها بهره ببرند. در مقابل، صرافی‌ها طیف گسترده‌تری از ارزها را برای معامله در اختیار کاربران قرار می‌دهند.

تفاوت در نحوه واریز و برداشت

بروکرها و صرافی‌ها در نحوه واریز و برداشت تفاوت‌هایی دارند. در بروکرها، معمولاً شارژ و برداشت حساب با استفاده از ارزهای رایج مانند دلار و یورو انجام می‌شود. اما در صرافی‌های ارز دیجیتال، بیشتر معاملات با استیبل‌کوین‌ها مانند تتر صورت می‌گیرد و استفاده از ارزهای فیات کمتر رایج است. همچنین، کاربران ایرانی ممکن است در بروکرها با محدودیت‌های بیشتری روبرو شوند، در حالی که این محدودیت‌ها در صرافی‌ها کمتر است.

تفاوت در نحوه سفارش‌گذاری

در صرافی‌ها، مبادله دارایی‌ها (مانند بیت‌کوین و تتر) به صورت مستقیم از طریق دفتر سفارشات (Order Book) انجام می‌شود. کاربران سفارش‌های خرید و فروش خود را در این لیست ثبت می‌کنند و این سفارشات با تطابق طرفین اجرا می‌شوند. اما در بروکرها، نحوه اجرای سفارشات ممکن است قوانین خاصی داشته باشد. به عنوان مثال، بروکرها برای اجرای سفارشات، از منابع قیمتی خاصی استفاده می‌کنند و فرآیندهای مشخصی برای مدیریت تضادهای احتمالی و واقعی در هنگام اجرای سفارشات دارند. همچنین، میزان اسپرد و اسلیپیج (لغزش قیمت) نیز از مواردی است که در بروکرها مطرح می‌شود.

معاملات

بروکرها عمدتاً در بازارهای مالی مختلف مانند بازار سهام، اوراق بهادار، ارزهای خارجی (فارکس) و سایر محصولات مالی فعالیت می‌کنند. این نهادها به مشتریان خود اجازه می‌دهند تا در این بازارها سرمایه‌گذاری کنند و معاملات انجام دهند. صرافی‌ها بیشتر در زمینه تبدیل ارز فعالیت می‌کنند و خدمات خود را به مشتریانی که به دنبال خرید و فروش ارزهای مختلف هستند، ارائه می‌دهند. صرافی‌ها به ویژه در بازارهای بین‌المللی برای تبادل ارزهای فیات و دیجیتال شناخته شده‌اند.

تنوع محصولات

بروکرها معمولاً محصولات مالی متنوع‌تری را ارائه می‌دهند، از جمله سهام، اوراق بهادار، مشتقات مالی (اختیار خرید، اختیار فروش، قراردادهای آتی) و حتی ارزهای دیجیتال. صرافی‌ها بیشتر بر روی تبدیل ارزها تمرکز دارند و محصولات آنها عمدتاً محدود به ارزهای فیات و ارزهای دیجیتال است.

نظارت

بروکرها تحت نظارت نهادهای بازار سرمایه و بورس‌های معتبر قرار دارند. این نهادها به اطمینان از شفافیت و ایمنی معاملات در بازارهای مالی کمک می‌کنند. صرافی‌ها معمولاً تحت نظارت نهادهای مربوط به ارز و امور مالی بین‌المللی قرار دارند. به خصوص در زمینه ارزهای دیجیتال، نظارت ممکن است در کشورها متفاوت باشد.

تفاوت Broker با Brokerage

در زبان فارسی، واژه‌های Broker و Brokerage به‌طور معمول به معنی «کارگزاری» ترجمه می‌شوند، اما این دو عبارت در زبان انگلیسی تفاوت‌های اساسی با یکدیگر دارند. در اینجا تفاوت‌های این دو را بررسی می‌کنیم:

Broker:

Broker به کارگزاری اطلاق می‌شود که کاربران می‌توانند از طریق آن معاملات خود را انجام دهند و سبدهای سرمایه‌گذاری خود را مدیریت کنند. به عبارت دیگر، یک broker به مشتریان خود دسترسی به بازارهای مالی فراهم می‌کند و امکان اجرای معاملات را به‌طور مستقیم برای آنها مهیا می‌سازد.

Brokerage:

Brokerage به نوعی کارگزاری اشاره دارد که علاوه بر ارائه خدمات معمولی خود (اجرای معاملات)، خدمات اضافی با ارزش افزوده نیز به مشتریان خود ارائه می‌دهد. این خدمات ممکن است شامل تحقیقات بازار، مشاوره سرمایه‌گذاری، توصیه‌های معاملاتی و سایر خدمات تخصصی باشد. برخی از brokerages ممکن است خدمات متنوع‌تری مانند سرویس‌های نقدینگی، واحد کارگزاری اصلی (Prime Brokerage Unit)، و تیم‌های توسعه فناوری نیز داشته باشند.

بررسی تفاوت بروکر Discount و Full-Service

بروکرهای Discount:

بسیاری از بروکرهای امروزی از نوع Discount Brokers هستند که به کاهش هزینه‌ها، ارائه ابزارهای معاملاتی و منابع آموزشی توجه دارند. Robo-Advisors معمولاً از Brokerageهای تخفیفی یا شرکت‌های فین‌تک هستند که خدمات مشاوره‌های معاملاتی الگوریتمی و مدیریت پورتفولیو را ارائه می‌دهند.

• این نوع بروکرها معمولاً برای انجام معاملات هزینه کمتری از مشتریان دریافت می‌کنند. به‌جای دریافت کمیسیون، برخی از این بروکرها ممکن است حقوق ثابت دریافت کنند.
• این بروکرها بیشتر به صورت آنلاین و از طریق پلتفرم‌های معاملاتی خدمات خود را ارائه می‌دهند.
• Discount Brokers معمولاً هیچ‌گونه مشاوره مالی ارائه نمی‌دهند و سرمایه‌گذاران خودگردان (self-directed investors) نیز نیازی به پرداخت کمیسیون ندارند.

بروکرهای Full-Service:

بروکرهای Full-Service به طور معمول از بروکرهای قدیمی و سنتی هستند که خدماتی همچون مدیریت و نظارت بر حساب‌های مالی را از طریق نیروی انسانی ارائه می‌دهند.

• این نوع بروکرها خدمات کاملی مانند تحقیقات بازار، مشاوره‌های سرمایه‌گذاری، برنامه‌ریزی بازنشستگی و دیگر خدمات مالی را به مشتریان ارائه می‌دهند.
• به‌دلیل خدمات بیشتر، این نوع بروکرها معمولاً کمیسیون‌های بالاتری دریافت می‌کنند.

تفاوت اسپرد و کمیسیون در بروکرها

اسپرد (Spread):

اسپرد تفاوت بین قیمت خرید (Bid) و قیمت فروش (Ask) یک دارایی است. این هزینه به‌طور معمول در قیمت وارد می‌شود و برای انجام هر معامله به‌طور ضمنی از مشتری دریافت می‌شود. برای مثال، اگر قیمت خرید یک جفت ارز 1.1200 و قیمت فروش 1.1195 باشد، اسپرد 5 پیپ است.

• مزیت: این مدل برای معامله‌گرانی که معاملات مکرر و با اندازه لات کوچک انجام می‌دهند مناسب است، زیرا کارمزد اضافی وجود ندارد و هزینه‌ها در خود قیمت گنجانده می‌شود.
• مناسب برای: معامله‌گرانی که معاملات کوتاه‌مدت و سریع انجام می‌دهند.

کمیسیون (Commission):

کمیسیون به هزینه‌ای اطلاق می‌شود که بروکر برای انجام هر معامله از مشتری دریافت می‌کند. این هزینه به‌طور جداگانه از قیمت خرید و فروش محاسبه می‌شود و معمولاً برای معاملات بزرگ‌تر یا در بروکرهایی که از مدل ECN یا STP استفاده می‌کنند اعمال می‌شود.

• مزیت: این مدل برای معامله‌گرانی که معاملات بزرگ‌تری انجام می‌دهند یا در دوره‌های نوسانات بالا معامله می‌کنند مناسب است، زیرا شفافیت بیشتری دارد و هزینه‌های معاملاتی را جدا از اسپرد نشان می‌دهد.
• مناسب برای: معامله‌گرانی که به دنبال شفافیت و حفاظت از هزینه‌های اضافی اسپرد هستند.

انتخاب بین اسپرد و کمیسیون:

انتخاب بین این دو مدل به سبک معاملاتی و ترجیحات فردی معامله‌گر بستگی دارد. معامله‌گرانی که معاملات سریع و مکرر با اندازه‌های کوچک انجام می‌دهند، معمولاً مدل اسپرد را ترجیح می‌دهند، در حالی که معامله‌گرانی که به‌دنبال شفافیت بیشتر و انجام معاملات بزرگ‌تر هستند، معمولاً مدل کمیسیون را انتخاب می‌کنند.

سخن پایانی

مقررات و نظارت بر بروکرهای فارکس برای اطمینان از امنیت و شفافیت در معاملات بسیار مهم است. این مقررات شامل جدا نگه‌داشتن وجوه مشتریان از وجوه شرکت، شفافیت در معاملات، جلوگیری از تقلب و ارائه شرایط معاملاتی منصفانه می‌شود. برخی از سازمان‌های معتبر نظارتی شامل FCA انگلستان، CySEC قبرس، و ASIC استرالیا هستند.

در صورت بروز مشکل با بروکر، بهترین راه شروع با تماس مستقیم با بخش پشتیبانی بروکر است. اگر این کار نتیجه‌ای نداد، می‌توان به مقامات نظارتی مربوطه مراجعه کرد. همچنین، خدمات وکالت حقوقی نیز در موارد ضرر مالی قابل‌توجه پیشنهاد می‌شود.

بروکرها در مقایسه با سایر واسطه‌های مالی، خدمات متفاوتی مانند ارائه پلتفرم‌های معاملاتی و ابزارهای تحلیلی ارائه می‌دهند. این خدمات عمدتاً برای معاملات کوتاه‌مدت و فعال طراحی شده‌اند. در مقابل، سایر واسطه‌ها مانند مشاوران مالی بیشتر بر استراتژی‌های سرمایه‌گذاری بلندمدت و مدیریت پرتفوی تمرکز دارند.

تفاوت‌های میان بروکرها و صرافی‌های ارز دیجیتال نیز اهمیت دارد. فرآیند افتتاح حساب در بروکرها و صرافی‌ها متفاوت است و صرافی‌ها معمولاً طیف وسیع‌تری از ارزها را ارائه می‌دهند. همچنین، ابزارهای تحلیلی پیشرفته‌تر در بروکرها ارائه می‌شود، در حالی که صرافی‌ها بیشتر بر معامله مستقیم دارایی‌ها تمرکز دارند.

سوالات متداول

چرا نظارت بر بروکرهای فارکس اهمیت دارد؟

نظارت بر بروکرهای فارکس باعث اطمینان از شفافیت و امنیت در معاملات می‌شود. این نظارت‌ها تضمین می‌کنند که بروکرها قوانین مالی را رعایت کرده و از تقلب و سوءاستفاده جلوگیری می‌کنند.

چه سازمان‌هایی بر بروکرهای فارکس نظارت می‌کنند؟

سازمان‌های نظارتی معتبر مانند FCA انگلستان، CySEC قبرس، و ASIC استرالیا از جمله نهادهایی هستند که بر فعالیت بروکرها نظارت می‌کنند و امنیت سرمایه‌گذاران را تضمین می‌کنند.

اگر بروکر مشکل مالی داشته باشد، چه تضمینی برای حفظ سرمایه مشتریان وجود دارد؟

بروکرهای معتبر موظفند وجوه مشتریان را جدا از وجوه خود نگه دارند. این امر تضمین می‌کند که در صورت ورشکستگی بروکر، سرمایه مشتریان از دست نرود.

چگونه می‌توان شکایت خود را از بروکر به سازمان‌های نظارتی ارائه داد؟

برای ثبت شکایت، ابتدا باید اطلاعات کاملی از مشکل خود جمع‌آوری کرده و آن را به نهاد نظارتی مربوطه ارسال کنید. معمولاً این کار از طریق فرم‌های آنلاین وب‌سایت نهاد نظارتی انجام می‌شود.

تفاوت بین بروکرهای فارکس و سایر واسطه‌های مالی چیست؟

بروکرهای فارکس خدمات معاملاتی کوتاه‌مدت با ابزارهای تحلیلی ارائه می‌دهند، در حالی که واسطه‌های مالی دیگر مانند مشاوران مالی بر مدیریت سرمایه‌گذاری‌های بلندمدت و برنامه‌ریزی مالی تمرکز دارند.

چگونه بروکر و صرافی ارز دیجیتال از نظر ابزارهای مالی تفاوت دارند؟

بروکرها ابزارهای تحلیلی پیشرفته‌تری برای معاملات حرفه‌ای ارائه می‌دهند، در حالی که صرافی‌ها معمولاً به ارائه طیف وسیع‌تری از ارزهای دیجیتال برای خرید و فروش تمرکز دارند.

آیا کاربران ایرانی با محدودیت‌هایی در بروکرها و صرافی‌ها روبرو هستند؟

بله، کاربران ایرانی به دلیل تحریم‌ها و مسائل مالی بین‌المللی ممکن است در بروکرها با محدودیت‌هایی روبرو شوند. این محدودیت‌ها در برخی صرافی‌ها کمتر است.

در بروکرها و صرافی‌ها، نحوه سفارش‌گذاری چگونه است؟

در صرافی‌ها، سفارش‌ها به‌صورت مستقیم در دفتر سفارشات ثبت و اجرا می‌شوند. اما در بروکرها، قوانین خاصی برای اجرای سفارشات وجود دارد که ممکن است شامل مدل‌های مختلف اجرای معاملات باشد.

برای مشاهده مقالات کلیک کنید.

پیج اینستاگرام معین صادقیان کارشناس اقتصاد و مدرس بازار سرمایه